Déclaration après impôt
Un rendement après impôt est tout profit réalisé sur un investissement après soustraction du montant dû pour les impôts. De nombreuses entreprises et investisseurs à revenu élevé utiliseront le rendement après impôt pour déterminer leurs revenus. Un rendement après impôt peut être exprimé nominalement ou sous forme de ratio et peut être utilisé pour calculer le taux de rendement avant impôt.
Points clés à retenir
- Le rendement après impôt est le profit réalisé sur un investissement après déduction des impôts dus.
- Les rendements après impôt aident les investisseurs à déterminer leurs véritables bénéfices.
- Les ratios après impôt peuvent être exprimés en tant que différence entre les valeurs de début et de fin du marché ou en tant que ratio du rendement après impôt sur la valeur de marché initiale.
- Lors du calcul du rendement après impôt, il est important d'inclure uniquement les revenus perçus et les coûts payés au cours de la période de référence.
Comprendre les déclarations après impôt
Les rendements après impôt décomposent les données de performance sous forme «réelle» pour les investisseurs individuels. Les investisseurs dans la tranche d'imposition la plus élevée utilisent les municipalités et les actions à rendement élevé pour augmenter leurs rendements après impôt. Les plus-values de placements à court terme résultant d'opérations fréquentes sont soumises à des taux d'imposition élevés.
Les entreprises et les investisseurs avec une tranche d'imposition élevée utilisent les rendements après impôt pour déterminer leurs bénéfices. Par exemple, supposons qu'un investisseur payant des impôts dans la tranche de 30% détient une obligation municipale qui rapporte 100 $ d'intérêts. Lorsque l’investisseur déduit l’impôt de 30 $ dû sur le revenu du placement, son bénéfice réel n’est que de 70 $.
Les investisseurs avec une tranche d'imposition élevée n'aiment pas que leurs bénéfices soient déduits des impôts. Les différents taux d'imposition des gains et des pertes nous indiquent que la rentabilité avant et après impôt peut varier considérablement pour ces investisseurs. Ces investisseurs renonceront aux investissements avec des rendements avant impôts plus élevés au profit d’investissements avec des rendements avant impôts plus faibles si des taux d’imposition plus bas entraînent des rendements plus élevés après impôt. Pour cette raison, les investisseurs dans les tranches d'imposition les plus élevées préfèrent souvent des investissements tels que des obligations municipales ou d'entreprises ou des actions qui sont imposées à des taux d'imposition du capital nul ou inférieurs.
Un rendement après impôt peut être exprimé de manière nominale en tant que différence entre la valeur marchande initiale et la valeur marchande finale d'un investissement, majorée des dividendes, intérêts ou autres revenus reçus, et diminuée des coûts ou taxes payés. Après impôt peut être représenté par le ratio du rendement après impôt sur la valeur marchande initiale, qui mesure la valeur du bénéfice après impôt de l'investissement par rapport à son coût.
Exigences pour les déclarations après impôt
Il est nécessaire de calculer correctement les taxes avant de les entrer dans la formule de calcul du rendement après impôt. Vous ne devez inclure que les revenus perçus et les coûts payés au cours de la période de déclaration. De plus, rappelez-vous que la plus-value n'est pas imposable tant qu'elle n'est pas réduite au produit de la vente ou de la cession d'un investissement sous-jacent.
Le taux d'imposition est déterminé par la nature du profit ou de la perte pour cet article. Les gains sur intérêts et les dividendes non qualifiés sont imposés à un taux d'imposition ordinaire. Les bénéfices sur les ventes et les dividendes déterminés entrent dans la tranche d'imposition des taux d'imposition des gains en capital à court ou à long terme.
Lorsque l'inclusion de plusieurs éléments individuels est requise, multipliez chaque élément par le taux de taxe correct pour cet élément. Une fois tous les chiffres terminés, additionnez-les pour obtenir un total:
- Utilisez les taux d'imposition fédéraux et étatiques marginaux les plus élevés pour les gains et les pertes ordinaires.
- Les gains en capital à long terme sont imposés en utilisant le taux à long terme.
- Le cas échéant, incluez l’impôt sur le revenu net d’investissement (NII), l’impôt minimum de remplacement (AMT) ou les compensations de reports de pertes en capital.