Comment la distribution du revenu d'un fonds commun de placement peut vous être bénéfique
La distribution d'un revenu d'un fonds commun de placement à ses actionnaires peut prendre deux formes:
- Un actionnaire peut choisir d’être payé directement, ce qui met l’argent dans sa poche.
- L’actionnaire peut choisir d’acheter plus d’actions du fonds, ce qui signifie qu’il réinvestit le montant du dividende dans plus d’actions.
Avantage pour les actionnaires
Quel que soit le scénario choisi, les actionnaires de fonds communs de placement bénéficient soit de 100 $ en espèces, soit de 100 $ réinvestis dans des actions supplémentaires du Fonds ABC. Si vous vivez d'un revenu de placement, vous choisirez l'une des alternatives de distribution de dividendes. Si vous construisez un gabarit de retraite, vous choisirez de réinvestir ce dividende dans un plus grand nombre d'actions du fonds et de profiter des avantages à long terme d'un investissement composé.
Par exemple, supposons que le fonds ABC distribue un dividende trimestriel de 100 USD à l'actionnaire Mary Smith. Si la société de fonds dispose d'un fonds du marché monétaire, Mary pourrait y placer les 100 dollars, ce qui les garde liquides et à sa disposition immédiate. Les 100 $ pourraient lui être envoyés par chèque ou déposés sur son compte bancaire. Dans tous ces cas, Mary utilise le dividende à sa guise. Au lieu de cela, elle peut choisir de réinvestir le paiement de dividende de 100 $ dans davantage d'actions du fonds ABC. En règle générale, cela se fait au moyen d'instructions de réinvestissement automatique des dividendes établies par Mary et automatiquement exécutées par la société de fonds pour son compte. Le montant de son investissement dans le fonds augmentera de 100 $.
Selon la loi, les fonds communs de placement doivent verser un revenu et des gains en capital réalisés aux actionnaires des fonds. Ces distributions proviennent des actifs d'un fonds, ce qui explique pourquoi la valeur liquidative d'un fonds - et donc son prix - diminue en conséquence.
Aperçu du conseiller
Russell Wayne, CFP®
Gestion des actifs sonores Inc., Weston, CT
Lorsqu'un fonds commun de placement déclare une distribution, le prix du fonds baisse d'un montant similaire, mais vous ne perdez donc pas d'argent. Vous recevrez la distribution en espèces, que vous pourrez réinvestir dans des actions supplémentaires du fonds.
La distribution peut ou peut ne pas vous être bénéfique. Si le fonds réussit et que la valeur liquidative augmente, ce serait un bon signe. Mais la répartition peut refléter les gains accumulés au fil du temps et qui viennent tout juste d’être réalisés. Cela pourrait être préoccupant. Il est plus utile de se concentrer sur l'évolution de la valeur liquidative du fonds et sur la manière dont ces changements se comparent à l'indice de référence du fonds. Si, par exemple, le fonds investit dans un large éventail d'actions américaines, l'indice de référence peut être l'indice Standard & Poor's 500. Si la VNI était meilleure que celle du S & P, ce serait bien.
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