Stratégies pour échanger des retraits de Fibonacci

Leonardo Pisano, surnommé Fibonacci, était un mathématicien italien né à Pise en 1170. Son père, Guglielmo Bonaccio, travaillait sur un poste de traite à Bugia, aujourd'hui appelé Béjaïa, port méditerranéen du nord-est de l'Algérie. Le jeune Leonardo a étudié les mathématiques à Bugia et, au cours de nombreux voyages, il a découvert les avantages du système de numération hindou-arabe.

En 1202, après son retour en Italie, Fibonacci documente ce qu'il a appris dans le "Liber Abaci". ("Livre d'Abaque " ). Ce faisant, il a popularisé l'utilisation des chiffres indo-arabes en Europe.

La séquence de nombre de Fibonacci

Dans le "Liber Abaci", Fibonacci a décrit la série numérique qui porte maintenant son nom. Dans la suite de nombres de Fibonacci, après 0 et 1, chaque nombre est la somme des deux nombres précédents. La séquence est donc la suivante: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 610 et ainsi de suite, s’étendant à l’infini. Chaque nombre est environ 1, 618 fois plus grand que le précédent.

Le nombre d'or

Ce chiffre - 1.618 - s’appelle Phi ou le nombre d’or. L'inverse de 1.618 est 0.618. Le nombre d'or apparaît mystérieusement fréquemment dans le monde naturel, l'architecture, les beaux-arts et la biologie. Par exemple, cette proportion a été observée dans le Parthénon, la Mona Lisa de Léonard de Vinci, des tournesols, des pétales de roses, des coquilles de mollusques, des branches d'arbres, des visages humains, des vases de la Grèce antique et même les galaxies spirales de l'espace.

Niveaux de Fibonacci utilisés sur les marchés financiers

Les niveaux utilisés dans les retracements de Fibonacci dans le contexte des échanges ne sont pas des nombres dans la séquence; au lieu de cela, ils sont dérivés de relations mathématiques entre les nombres de la séquence. Le ratio de Fibonacci "doré" de 61, 8% découle de la division d'un nombre de la série de Fibonacci par le nombre qui le suit.

Par exemple, 89/144 = 0, 6180. Le ratio de 38, 2% est obtenu en divisant un nombre de la série de Fibonacci par le nombre deux endroits à droite. Par exemple: 89/233 = 0, 3819. Le ratio de 23, 6% est obtenu en divisant un nombre de la série de Fibonacci par le nombre trois places à droite. Par exemple: 89/377 = 0, 2360.

Les niveaux de retracement de Fibonacci sont représentés en prenant des points hauts et bas sur un graphique et en marquant les ratios clés de Fibonacci de 23, 6%, 38, 2% et 61, 8% horizontalement pour produire une grille. Ces lignes horizontales sont utilisées pour identifier les points de renversement de prix possibles.

Le niveau de retracement de 50% est normalement inclus dans la grille des niveaux de Fibonacci pouvant être tracés à l'aide d'un logiciel de cartographie. Bien que le niveau de retracement de 50% ne soit pas basé sur un nombre de Fibonacci, il est largement considéré comme un niveau de renversement potentiel important, notamment reconnu dans Dow Theory et dans les travaux de WD Gann.

Niveaux de Fibonacci Retracement dans le cadre d'une stratégie de trading

Les retracements de Fibonacci sont souvent utilisés dans le cadre d’une stratégie d’échange de tendances. Dans ce scénario, les traders observent un retracement dans une tendance et tentent d'effectuer des entrées à faible risque dans la direction de la tendance initiale en utilisant les niveaux de Fibonacci. Les commerçants utilisant cette stratégie prévoient qu'un prix a une forte probabilité de rebondir par rapport aux niveaux de Fibonacci dans le sens de la tendance initiale.

Par exemple, sur le graphique journalier EUR / USD ci-dessous, nous pouvons constater qu'une tendance baissière majeure a débuté en mai 2014 (point A). Price a ensuite atteint son plus bas niveau en juin (point B) et est remonté à environ 38, 2% du taux de retracement Fibonacci du mouvement baissier (point C).

Figure 1: Graphique journalier EUR / USD du retracement de Fibonacci. Graphique fourni par TradingView.

Dans ce cas, le niveau de 38, 2% aurait été un excellent endroit pour prendre une position courte afin de tirer parti de la poursuite de la tendance à la baisse amorcée en mai. Il ne fait aucun doute que de nombreux traders observaient également le niveau de retracement de 50% et le niveau de retracement de 61, 8%, mais dans ce cas, le marché n'était pas assez haussier pour atteindre ces points. Au lieu de cela, l'EUR / USD a baissé, reprenant la tendance baissière et éliminant le minimum précédent dans un mouvement relativement fluide.

N'oubliez pas que la probabilité d'une inversion augmente en cas de convergence de signaux techniques lorsque le prix atteint le niveau de Fibonacci. Parmi les autres indicateurs techniques couramment utilisés avec les niveaux de Fibonacci, on peut citer les modèles de chandelier, les courbes de tendance, le volume, les oscillateurs de momentum et les moyennes mobiles. Un plus grand nombre d'indicateurs de confirmation en jeu équivaut à un signal d'inversion plus robuste.

Les retracements de Fibonacci sont utilisés sur divers instruments financiers, notamment les actions, les produits de base et les devises. Ils sont également utilisés sur plusieurs périodes. Cependant, comme pour les autres indicateurs techniques, la valeur prédictive est proportionnelle au laps de temps utilisé, un poids plus important étant accordé aux délais plus longs. Ainsi, par exemple, un retracement de 38% sur un graphique hebdomadaire est un niveau technique beaucoup plus important qu'un retracement de 38% sur un graphique de cinq minutes.

Utiliser les extensions Fibonacci

Bien que les niveaux de retracement Fibonacci puissent être utilisés pour prévoir les zones potentielles de support ou de résistance où les traders peuvent entrer sur le marché dans l'espoir de reprendre la tendance initiale, les extensions de Fibonacci peuvent compléter cette stratégie en fournissant aux traders des cibles de profit basées sur Fibonacci. Les extensions de Fibonacci se composent de niveaux dépassant le niveau standard de 100% et peuvent être utilisées par les commerçants pour projeter les zones offrant de bonnes perspectives de sortie pour leurs métiers dans le sens de la tendance. Les principaux niveaux d'extension de Fibonacci sont 161, 8%, 261, 8% et 423, 6%.

Regardons un exemple ici, en utilisant le même graphique journalier EUR / USD:

Figure 2: Graphique quotidien EUR / USD avec extension de Fibonacci. Graphique fourni par TradingView.

En regardant le niveau d'extension de Fibonacci tiré du graphique EUR / USD ci-dessus, nous pouvons voir qu'un objectif de cours potentiel pour un opérateur qui détient une position courte sur le retracement de 38% décrit plus haut se situe au-dessous du niveau de 161, 8% à 1, 3195.

Le résultat final

Les niveaux de retracement de Fibonacci marquent souvent des points d’inversion avec une précision incroyable. Cependant, ils sont plus difficiles à échanger qu’ils ne le regardent rétrospectivement. Les niveaux sont mieux utilisés en tant qu'outil dans le cadre d'une stratégie plus large qui recherche la convergence de plusieurs indicateurs pour identifier les zones d'inversion potentielles offrant des entrées d'échanges à faible risque et à potentiel de rendement élevé.