Actifs pondérés en fonction des risques
Les actifs pondérés en fonction des risques servent à déterminer le montant minimal de capital que doivent détenir les banques et autres institutions financières pour réduire le risque d'insolvabilité. Le capital requis est basé sur une évaluation des risques pour chaque type d’actif bancaire.
Par exemple, un prêt garanti par une lettre de crédit est considéré comme plus risqué et nécessite donc plus de capital qu'un prêt hypothécaire garanti par une garantie.
Points clés à retenir
- Bâle III, un ensemble de réglementations bancaires internationales, définit les lignes directrices relatives aux actifs pondérés en fonction des risques.
- Les coefficients de risque sont déterminés en fonction des notations de crédit de certains types d'actifs bancaires.
- Les prêts garantis par une garantie sont considérés comme moins risqués que les autres, car la garantie est considérée en plus de la source de remboursement lors du calcul du risque d'un actif.
Actifs pondérés en fonction des risques
Comprendre les actifs pondérés en fonction des risques
La crise financière de 2007 et 2008 a été provoquée par les institutions financières qui ont investi dans des prêts hypothécaires à l'habitation à risque élevé, qui présentaient un risque de défaillance bien supérieur à celui que les gestionnaires de banque et les autorités de réglementation jugeaient possible. Lorsque les consommateurs ont commencé à faire défaut sur leurs emprunts hypothécaires, de nombreuses institutions financières ont perdu d'importants capitaux et certaines sont devenues insolvables.
Bâle III, un ensemble de réglementations bancaires internationales, définit certaines lignes directrices pour éviter que ce problème ne se reproduise. Les régulateurs insistent maintenant pour que chaque banque regroupe ses actifs par catégorie de risque afin que le montant du capital requis corresponde au niveau de risque de chaque type d'actif. Bâle III utilise les notations de crédit de certains actifs pour établir leurs coefficients de risque. L’objectif est d’empêcher les banques de perdre de grandes quantités de capital lorsqu’une classe d’actifs en particulier diminue fortement.
Les banquiers doivent équilibrer le taux de rendement potentiel d’une catégorie d’actifs avec le montant de capital qu’ils doivent conserver pour la classe d’actifs.
En savoir plus sur la manière dont les actifs pondérés en fonction du risque sont utilisés pour calculer le ratio de solvabilité des banques.
Comment évaluer le risque d'actif
Les régulateurs utilisent plusieurs outils pour évaluer le risque d’une catégorie d’actifs donnée. Comme un grand pourcentage des actifs des banques sont des prêts, les régulateurs tiennent compte à la fois de la source du remboursement des prêts et de la valeur sous-jacente de la garantie.
Un prêt pour un immeuble commercial, par exemple, génère des paiements d’intérêt et de principal basés sur les revenus locatifs des locataires. Si l'immeuble n'est pas entièrement loué, la propriété risque de ne pas générer un revenu suffisant pour rembourser le prêt. Étant donné que le bâtiment sert de garantie pour le prêt, les régulateurs bancaires tiennent également compte de la valeur marchande du bâtiment lui-même.
En revanche, une obligation du Trésor américain est garantie par la capacité du gouvernement fédéral à générer des impôts. Ces titres ont une cote de crédit supérieure et la détention de ces actifs oblige la banque à disposer de beaucoup moins de capital qu'un prêt commercial. En vertu de Bâle III, la dette et les titres du gouvernement des États-Unis ont une pondération de risque de 0%, tandis que les prêts hypothécaires résidentiels non garantis par le gouvernement des États-Unis ont une pondération allant de 35 à 200%, selon une échelle glissante d'évaluation du risque.
Considérations particulières
Les directeurs de banque sont également responsables de l’utilisation des actifs pour générer un taux de rendement raisonnable. Dans certains cas, les actifs plus risqués peuvent également générer un rendement plus élevé pour la banque, car ils génèrent un niveau d’intérêts plus élevé pour le prêteur. Si la direction crée un portefeuille diversifié d’actifs, l’institution peut générer un rendement raisonnable sur les actifs et également satisfaire aux exigences de capital de l’organisme de réglementation.