En quoi les actions C d'un OPC sont-elles différentes des actions A et B?

Les actions de catégorie C sont un type d’actions de fonds commun de placement. Les actions de fonds communs de placement sont divisées en trois catégories: les actions de catégorie A, les actions de catégorie B et les actions de catégorie C. Chaque catégorie d’actions de fonds communs de placement se distingue par ses frais de structure et ses structures.

La principale différence entre les actions de catégorie C et les deux autres catégories d’actions de fonds communs de placement réside dans le fait que les actions de catégorie C ont une charge égale. Cela signifie que le montant total que l'investisseur verse au fonds commun de placement est investi en actions. Au lieu de payer un pourcentage de l'investissement initial sous forme de commission, l'investisseur verse des commissions aux fonds communs de placement via des frais annuels.

Catégories d'actions d'OPC

Les actions de classe A facturent une charge à l’entrée. Lorsqu'une personne investit dans un OPC, un pourcentage spécifique de cet investissement initial est prélevé à titre de commission pour les gestionnaires de l'OPC. Par rapport aux actions de catégorie C, une somme moins importante est investie dans des actions de catégorie A, puisqu'un pourcentage de cet investissement est converti en commissions.

Les actions de classe B s’acquittent d’une charge d’arrière-plan. Le placement initial permet d’acheter les actions du fonds commun de placement sans commission. Toutefois, lorsque l'investisseur est prêt à vendre les actions, un pourcentage prédéterminé spécifique est déduit des gains et versé aux gestionnaires du fonds sous forme de commissions. Les actions de catégorie B peuvent également être converties en actions de catégorie A si l'investisseur le souhaite, tandis que les actions de catégorie C ne peuvent pas être converties.

Les actions de catégorie C sont avantageuses car elles permettent à un investisseur d’étaler ses commissions et d’investir la totalité du montant de son investissement, ce qui pourrait engendrer des rendements supérieurs.

Comment déterminer la classe d'actions qui vous convient le mieux

Une façon pour les investisseurs de déterminer la catégorie d’actions qui leur convient est d’abord de décider de leur horizon temporel et du montant qu’ils prévoient d’investir. Ils peuvent ensuite utiliser ces informations pour évaluer chaque classe d'actions comme une option d'investissement potentielle.

Par exemple, les actions de fonds communs de placement de catégorie A conviennent le mieux aux investisseurs qui peuvent se permettre un investissement initial élevé et qui ont un horizon temporel à long terme. En effet, les actions de catégorie A offrent des réductions sur la charge d’ouverture aux investisseurs qui peuvent s’engager à investir un montant supérieur dans un délai déterminé. Ce niveau de remise s'appelle un point d'arrêt. Certains fonds communs de placement peuvent demander aux investisseurs de fournir une lettre d’intention indiquant qu’ils ont l’intention d’investir au-dessus du point de rupture

Les actions de catégorie B sont idéales pour les investisseurs qui ont peu d’argent à investir et qui ont un horizon de placement à long terme. Si un investisseur achète un fonds commun de placement avec des actions de catégorie B, il peut reporter ses frais d'acquisition jusqu'à ce qu'il vende ses actions. Plus l'investisseur conservera ses actions longtemps, plus les frais d'acquisition seront faibles. Si un investisseur peut conserver ses actions de catégorie B pendant une période déterminée, celles-ci seront automatiquement converties en actions de catégorie A. Cela profite à l'investisseur car les actions de catégorie A ont des ratios de frais annuels inférieurs à ceux des actions de catégorie B.

Les actions de fonds communs de catégorie C conviennent mieux aux investisseurs qui ont un horizon temporel court et qui envisagent de racheter leurs actions prochainement. Bien qu'il n'y ait pas de frais d'entrée avec les actions de catégorie C, des frais d'arrière-plan sont facturés si les fonds sont retirés au cours de la première année. De plus, les investisseurs qui achètent des actions de catégorie C pourraient payer des frais de gestion annuels élevés. Les investisseurs ne peuvent pas convertir les actions de catégorie C en actions de catégorie A, dont les ratios de dépenses sont moins élevés.