Comparer un conseiller Edward Jones à un conseiller en robotique

En matière de gestion de l'argent, les choix ne manquent pas. Pour les investisseurs intéressés par les frais les plus bas et les plateformes automatisées, vous avez le choix entre de nombreux robo-conseillers ou conseillers numériques. Si vous recherchez la relation de conseil financier traditionnelle avec un planificateur financier dédié pour vous aider dans la gestion de votre argent, il existe également une abondance de choix.

Comparer un conseiller financier employé par le très populaire Edward Jones, spécialiste des services financiers, à un robo-conseiller revient en quelque sorte à comparer des pommes à des oranges. Le conseiller traditionnel d'Edward Jones se démarque nettement du type de gestion automatisée de placements de type "robo-advisory".

Voici pourquoi.

Ce que les investisseurs apprécient chez Edward Jones

Basée dans le Missouri, la société compte 11 000 bureaux répartis aux États-Unis et 550 bureaux canadiens par l'intermédiaire de sa filiale Edward Jones Canada. Contrairement à beaucoup de ses concurrents qui desservent des institutions et des sociétés, Edward Jones se concentre sur des clients individuels. Chacun de ses 13 500 conseillers financiers fournit un service personnalisé aux clients. Jusqu'en 2013, Edward Jones a guidé les investisseurs vers les actions, obligations et fonds communs de placement disponibles au public. En 2013, Edward Jones a créé son premier fonds commun de placement exclusif, qui est disponible pour les clients qui participent à la plateforme de solutions de conseil à commission de Jones.

La démarche d'Edward Jones commence par une rencontre personnelle entre le client et le conseiller dans le but de faire votre connaissance. Le conseiller Jones cherche à comprendre pourquoi vous investissez et tente de saisir vos objectifs à court, moyen et long terme. Le conseiller apprend votre tolérance au risque, vous aide à vous fixer des objectifs et élabore un plan personnalisé. Le conseiller Jones recommande ensuite des investissements et des tactiques qu’il espère correspondre à vos objectifs.

Les conseillers d’Edward Jones sont généralement rémunérés de différentes manières. Les conseillers reçoivent des commissions lorsque vous achetez et vendez un titre et sont rémunérés par une majoration du produit, comme lorsque vous achetez une obligation. Dans les programmes de conseil, le professionnel Edward Jones est rémunéré avec un pourcentage des frais de l’actif sous gestion. Enfin, il existe des accords supplémentaires avec des tiers qui paient le conseiller lorsqu'il vend un produit de placement particulier.

Jones contre un Robo-conseiller

Le modèle robo-conseiller a pris le secteur financier et l'a retourné. La robo-plate-forme prioritaire donne aux investisseurs accès à des algorithmes technologiques de haut niveau qui, prétendument, gèrent mieux vos investissements pour des rendements plus élevés et des frais moins élevés. Sous le parapluie des conseillers en robotique, il existe des variations avec certains services tels que Personal Capital offrant un accès aux conseillers financiers - les actifs sous gestion doivent dépasser un certain montant - et un programme assisté par ordinateur. En règle générale, un robo-conseiller évalue rapidement l'horizon temporel d'un individu et sa tolérance au risque. À partir de ces données, il crée un menu de fonds communs de placement - et parfois d’actions individuelles - pour l’investisseur.

Autres distinctions entre robo-conseillers: la plupart contrôlent les investissements des consommateurs via des chambres de compensation réglementées, bien que quelques-uns, tels que SigFig et Jemstep (qui propose également son service en liste blanche aux conseillers financiers), permettent à l'investisseur de conserver ses comptes existants. La plupart des Robos offrent un rééquilibrage régulier du portefeuille et beaucoup pratiquent la récupération des pertes fiscales dans le but de réduire les impôts et d'augmenter les rendements. Les robo-conseillers prélèvent généralement des frais en fonction des actifs sous gestion, et certains conseillers gèrent gratuitement les 10 000 premiers dollars. Robos propose un nombre limité de solutions d’investissement pour le consommateur. (Pour une lecture connexe, voir: Gérer un gain de trésorerie .)

Edward Jones est un service de conseil financier traditionnel qui conçoit des portefeuilles d’investissement axés sur les clients. En revanche, un robo-conseiller canalisera un utilisateur dans une catégorie particulière en fonction du questionnaire initial. L’approche d’Edward Jones coûtera généralement beaucoup plus au consommateur que les frais modiques d’un robot. Il est également possible qu'un conseiller Jones soit tenté d'investir dans un produit basé sur sa commission, sans se demander si le produit en question est le meilleur disponible pour son client.

Il y a débat concernant les retours. Robos promet qu'en raison de leurs faibles frais et de leurs programmes d'investissement informatisés, l'investisseur obtiendra les meilleurs rendements pour les frais les plus bas. De plus, grâce à des algorithmes propriétaires et de rééquilibrage, robos garantit moins de volatilité ou de risque des investissements. Les cabinets de conseil traditionnels justifient les structures de frais par la touche personnelle qu’ils offrent aux clients.

Les Robos attirent les investisseurs plus jeunes, qui ont probablement moins d'argent à investir dans les marchés financiers. Grâce à leurs faibles investissements minimums requis, les robo-conseillers offrent aux petits investisseurs l'accès à des conseils de premier ordre en matière d'investissement.

Le résultat final

Edward Jones est composé de milliers de conseillers. Pour les personnes qui souhaitent une touche personnelle, le bon conseiller Jones peut très bien être un bon choix. D'autre part, les faibles frais et les stratégies d'investissement éprouvées des robots offrent aux investisseurs plus de dollars nets à déployer sur les marchés. Tout dépend du type de relation qu'un investisseur cherche à établir avec un conseiller. (Pour une lecture connexe, voir: Pourquoi la planification des soins de santé est essentielle à la retraite.)