Financement participatif
Le financement participatif consiste à utiliser de petites quantités de capital d'un grand nombre de personnes pour financer une nouvelle entreprise. Le financement participatif tire parti de la facilité d'accès à de vastes réseaux de personnes via les médias sociaux et les sites Web de financement participatif pour rapprocher les investisseurs et les entrepreneurs, avec le potentiel d'accroître le potentiel entrepreneurial en élargissant le bassin d'investisseurs au-delà du cercle traditionnel des propriétaires, des parents et des investisseurs en capital de risque.
Points clés à retenir
- Des restrictions s'appliquent aux personnes autorisées à financer une nouvelle entreprise et au montant de leur contribution.
- Le financement participatif permet aux investisseurs de choisir parmi des centaines de projets et d’investir aussi peu que 10 $.
- Les sites de crowdfunding génèrent des revenus à partir d’un pourcentage des fonds levés.
- La SEC réglemente les entreprises de financement participatif fondées sur des actions aux États-Unis.
Notions de base sur le crowdfunding
Dans la plupart des juridictions, des restrictions s'appliquent aux personnes pouvant financer une nouvelle entreprise et aux montants autorisés à contribuer. À l'instar des restrictions imposées aux investissements dans les fonds de couverture, ces réglementations sont censées protéger les investisseurs non avertis ou les moins fortunés d'une trop grande partie de leur épargne. Étant donné que tant de nouvelles entreprises échouent, leurs investisseurs courent un risque élevé de perdre leur capital.
Comment fonctionne le crowdfunding
Le financement participatif a permis aux entrepreneurs de collecter des centaines de milliers, voire des millions de dollars, auprès de quiconque ayant de l'argent à investir. Le financement participatif fournit un forum à quiconque ayant une idée de le présenter aux investisseurs en attente.
L'un des projets les plus amusants à recevoir des fonds était celui d'une personne qui souhaitait créer une nouvelle recette de salade de pommes de terre. Son objectif de collecte de fonds était de 10 $, mais il a recueilli plus de 55 000 $ auprès de 6 911 contributeurs. Les investisseurs peuvent choisir parmi des centaines de projets et investir aussi peu que 10 $. Les sites de crowdfunding génèrent des revenus à partir d’un pourcentage des fonds levés.
Sites Web populaires de financement participatif: Kickstarter & Indiegogo
Les sites de financement participatif tels que Kickstarter et Indiegogo attirent des centaines de milliers de personnes dans l’espoir d’investir dans la prochaine grande initiative. Depuis 2019, le financement participatif est principalement synonyme de Kickstarter, car il s'agit de la plus grande plateforme de financement participatif. Depuis la création de Kickstarter en 2009, le site a financé plus de 160 000 projets, avec plus de 4, 2 milliards de dollars annoncés pour l'ensemble des projets Kickstarter. Indiegogo a débuté en tant que site de financement participatif initialement exclusivement consacré à la collecte de fonds pour des films indépendants, mais a commencé à accepter des projets de toutes les catégories un an après son lancement en 2007.
Indiegogo est considéré comme une plate-forme moins stricte et plus flexible que Kickstarter, dans la mesure où il permet aux contributeurs de décider s’ils souhaitent des modèles fixes ou flexibles. C’est probablement la différence la plus importante entre les deux plates-formes de financement participatif. Kickstarter ne libère des fonds que lorsque la campagne a atteint son objectif de financement, alors qu'Indiegogo permet au militant de recevoir un financement au prorata ou d'attendre que sa cible soit touchée.
En tant que militant, il pourrait être plus facile et moins risqué de recourir à un financement flexible (c.-à-d. Recevoir des fonds au fur et à mesure); Cependant, quel que soit le montant recueilli, les militants doivent toujours tenir leurs promesses. Pour un bailleur de fonds, un financement fixe est plus attrayant car il est associé à un risque beaucoup moins grand.
Comment les investisseurs profitent du financement participatif
De nombreux projets de crowdfunding sont basés sur des récompenses; les investisseurs peuvent participer au lancement d’un nouveau produit ou recevoir un cadeau pour leur investissement. Par exemple, le fabricant d'un nouveau savon à base de graisse de bacon peut envoyer un pain gratuit à chacun de ses investisseurs. Les jeux vidéo constituent un investissement populaire de crowdfunding pour les joueurs, qui en reçoivent souvent une copie à l’avance.
Le financement participatif fondé sur les actions gagne en popularité, car il permet aux entreprises en démarrage de collecter des fonds sans céder le contrôle à des investisseurs en capital de risque. Il offre également aux investisseurs la possibilité d’acquérir une participation dans l’entreprise. Aux États-Unis, la Securities and Exchange Commission (SEC) réglemente le financement participatif par actions.
Exemples concrets d'entreprises de financement participatif réussies
Beaucoup de produits et d’entreprises bénéficiant d’un financement participatif sur Kickstarter sont devenus des projets très fructueux et lucratifs. Par exemple, Oculus VR, société américaine spécialisée dans les produits matériels et logiciels de réalité virtuelle, a été financée par le biais du site. En 2012, le fondateur, Palmer Luckey, a lancé une campagne Kickstarter afin de collecter des fonds afin de mettre à la disposition des développeurs des casques de réalité virtuelle conçus pour le jeu vidéo. La campagne a cofinancé 2, 4 millions de dollars, soit dix fois l'objectif initial de 250 000 $. En mars 2014, Facebook, Inc. (FB) a acquis Oculus VR pour 2, 3 milliards de dollars en espèces et en actions.
M3D, une entreprise fondée par deux amis fabriquant de petites imprimantes 3D, est un autre exemple d'entreprise ayant connu le succès grâce aux campagnes Kickstarter. David Jones et Michael Armani ont collecté 3, 4 millions de dollars pour leur imprimante Micro 3D sur le site de financement participatif en 2014. La toute petite imprimante 3D, livrée avec une variété d'encres 3D durables, est désormais disponible chez Staples, Amazon.com, Inc. (AMZN), Brookstone et ailleurs. La société réalise des ventes comprises entre 10 et 15 millions de dollars.
En avril 2019, Critical Role, un jeu de rôle hebdomadaire diffusé en direct et en direct mettant en vedette un groupe d'acteurs de voix bien connus, a collecté 4, 7 millions de dollars en seulement 24 heures pour sa dernière émission spéciale animée «La légende de Vox Machina». ce montant sur toute leur période de levée de 30 à 60 jours.
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