Système fédéral de banques domiciliaires - Définition FHLB
Le système des banques fédérales de prêt immobilier (FHLB) est une organisation créée par la loi fédérale sur les banques de prêt immobilier de 1932 dans le but d’augmenter le montant des fonds disponibles pour les institutions de crédit qui offrent des prêts hypothécaires et des contrats de prêt similaires à des particuliers. Ce système a été créé en réponse aux conditions économiques de la Grande Dépression, qui avaient détérioré le système bancaire américain.
Comment fonctionne le système fédéral de prêts immobiliers - FHLB
Le système des banques fédérales de prêt immobilier comprend les 11 banques suivantes:
- Banque fédérale de prêt immobilier d'Atlanta
- Banque fédérale de prêt immobilier de Boston
- Banque fédérale de prêt immobilier de Chicago
- Banque fédérale de prêt immobilier de Cincinnati
- Banque fédérale de prêt immobilier de Dallas
- Banque fédérale de prêt immobilier de Des Moines
- Banque fédérale de prêt immobilier d'Indianapolis
- Banque fédérale de prêt immobilier de New York
- Banque fédérale de prêt immobilier de Pittsburgh
- Banque fédérale de prêt immobilier de San Francisco
- Banque fédérale de prêt immobilier de Topeka
Les banques de prêt immobilier fédérales ont été créées par le gouvernement en vertu de la loi fédérale sur les banques de prêt immobilier afin de fournir une source supplémentaire de soutien en matière de prêts immobiliers au système bancaire américain. Ces banques sont exonérées des taxes fédérales et étatiques. Leur structuration est détaillée dans la loi fédérale sur les banques de prêt immobilier. Leurs fonctions dans le système bancaire diffèrent grandement des autres entités créées par le gouvernement, telles que Fannie Mae, Freddie Mac et Ginnie Mae. Leur objectif ciblé, visant spécifiquement le marché immobilier, les différencie également nettement des banques de la Réserve fédérale. Les banques fédérales de prêt immobilier prêtent aux membres dans le cadre de divers programmes d'initiatives de logement et offrent également des avances en espèces.
Comment les banques utilisent-elles le système fédéral des banques de prêt immobilier - FHLB?
Les banques fédérales de prêt immobilier sont structurées comme des sociétés à capitalisation privée ne bénéficiant d'aucun financement assisté par les contribuables. Les banques déploient une structure d'adhésion qui oblige les membres à acheter des actions privées. Les membres comprennent différents types d'institutions financières. La Federal Housing Finance Agency est le bureau du gouvernement chargé de la surveillance de la FHLB. Il réglemente également les conditions d'adhésion à la FHLB, parmi lesquelles figurent la participation à des prêts immobiliers.
Pour augmenter le capital de financement, les banques fédérales de prêts immobiliers émettent également des billets à escompte et des emprunts à terme sur les marchés financiers, appelés obligations consolidées. L'émission de dette par une FHLB est gérée par le Bureau des finances de la FHLB. Le Bureau des finances fournit des services d’émission aux 11 banques. La dette est émise individuellement par chaque banque sur le marché des capitaux, mais elle est garantie collectivement par toutes les banques du système, ce qui permet un investissement moins risqué.
Les prêts des banques fédérales de prêt immobilier sont financés par l’émission de titres de participation et de titres de créance. Les banques membres ont accès à un financement à faible coût, qui est examiné en fonction de son objectif d'utilisation. Les prêts d’avance de fonds constituent l’un des principaux produits de prêt disponibles pour les banques membres. Les avances sont généralement disponibles pour les membres immédiatement si elles sont approuvées. Les banques membres ont également l’avantage de négocier la structure des conditions d’avance de fonds pour répondre à leurs besoins spécifiques.
Les FHLB offrent également des crédits dans le cadre de divers programmes. Les programmes populaires comprennent le programme de logement abordable, le programme d'investissement communautaire, le programme de financement de partenariats hypothécaires et le programme d'achat d'hypothèques.