Comment réduire vos frais 401 (k)

Les régimes 401 (k) sont des véhicules d’investissement intéressants pour la planification de la retraite. En plus des avantages fiscaux, les cotisations sont automatiquement déduites des chèques de paie des employés participants, ce qui en fait un moyen facile (et sans douleur) d’investir. De plus, de nombreuses entreprises versent des contributions allant jusqu'à un certain montant, ce qui aide à faire pousser ces œufs plus rapidement.

Alors que seulement la moitié environ des travailleurs américains ont accès aux régimes 401 (k), [L1] ils détiennent un actif estimé à 5, 7 billions de dollars, ce qui représente plus de 19% des 29, 1 billions de comptes de retraites américains, selon Washington, DC. Investment Company Institute, l’association professionnelle des sociétés de fonds réglementés aux États-Unis.

Qu'est-ce que tout cet argent signifie pour le détenteur typique du 401 (k)? Au premier trimestre de 2019, le solde moyen de 401 (k) était de 103 700 $. [L2] Bien sûr, cela représente des participants de tous les âges. Si nous ventilons par âge, le solde moyen est modeste de 11 800 $ pour la vingtaine d'années et continue de croître jusqu'à l'âge de 70 ans, lorsque les soldes diminuent au fur et à mesure que les gens commencent à prendre les distributions minimales requises.

Quelque chose qui peut réellement affecter ces équilibres au fil du temps - et pas toujours dans le bon sens - est le ratio de dépenses du régime. Nous examinons ici rapidement les ratios de dépenses, leur importance et ce que les employeurs et les participants peuvent faire pour les réduire.

Points clés à retenir

• À l'instar des fonds communs de placement et des ETF, les régimes 401 (k) comportent des frais exprimés en ratio de dépenses.
• Le ratio de dépenses moyen de 401 (k) est de 1%, mais il peut être supérieur ou inférieur en fonction de la taille du plan et des investissements proposés.
• Vous pourrez peut-être réduire vos frais en choisissant des options de placement moins coûteuses, telles que des fonds à frais modiques.
• Si vous ne comprenez pas les frais de votre régime, parlez-en à votre coordonnateur des ressources humaines ou des avantages sociaux.

Qu'est-ce qu'un ratio de dépenses 401 (k)?

Tous les régimes 401 (k) sont soumis à une gamme de frais administratifs et de frais d’investissement. Les frais administratifs couvrent des coûts tels que le support client, les services juridiques, la tenue des dossiers et le traitement des transactions. Les frais d'investissement sont facturés (sans surprise) par les fonds d'investissement dans lesquels le régime investit et sont généralement présentés sous forme de «ratios de dépenses» dans la documentation du régime. Certains frais sont à la charge de l'employeur, mais généralement, la plupart des frais sont transférés aux participants du régime (c.-à-d. Les employés).

Le ratio de dépenses est exprimé en pourcentage de l'actif, par exemple 0, 75% ou 1, 25%. Globalement, le ratio de dépenses moyen de 401 (k) est de 1% de l'actif, ou 1 000 USD pour chaque tranche de 100 000 USD d'actifs du régime (gardez à l'esprit que la plupart des frais ne sont pas faits et qu'ils sont payés chaque année). Néanmoins, les ratios de frais varient considérablement en fonction de la taille du plan et, en général, les plus gros régimes 401 (k) ont les frais les plus bas en raison des économies d’échelle, tandis que les petites entreprises 401 (k) - par exemple, les plans à 10 participants … Tend à être le plus cher. [3] Voici les ratios de dépense moyens par taille de plan, d'après les données du livre de moyennes 401 (k): [L4]

Nombre de participants

Pourquoi le ratio des dépenses est-il important?

La différence entre un ratio de dépenses de 0, 05% et 1% pourrait ne pas nuire à la banque au cours d'une année - pour un solde de 401 (k) typique entre 20 et 25 ans, c'est une différence de seulement 59 $ - mais cela peut avoir un effet considérable sur vos fonds. ligne sur la durée de vie de l'investissement. Cela peut même faire la différence entre prendre sa retraite quand on veut et attendre quelques années.

Voici pourquoi. Premièrement, les frais plus élevés signifient que vous payez plus chaque année (en dollars réels) à mesure que votre investissement augmente: 1% de 10 000 $ équivaut à 100 $, mais 1% de 100 000 $ équivaut à 1 000 $, et ainsi de suite. Le vrai dommage, cependant, est que pour chaque dollar dépensé en frais d’hébergement, il en coûte 1 dollar de moins dans votre compte, ce qui pourrait se cumuler et croître avec le temps.

Voici un exemple. Supposons que vous avez 40 ans et que vous prévoyez prendre votre retraite à 70 ans. Votre solde actuel de 401 (k) est de 100 000 $ (ce qui est tout à fait conforme au solde moyen par âge) et vous envisagez de cotiser 10 000 $ chaque année, environ la moitié du montant autorisé. montant. Enfin, dans cet exemple, le rendement supposé des investissements (avant les frais) est de 8%.

Si vous payez 0, 5% des frais, vous aurez 1 909 490 $ dans votre compte lorsque vous prendrez votre retraite. Si vous payez 1% de frais, cependant, vous aurez 1 705 833 dollars, soit 203 656 dollars de moins. Une calculatrice sur 401kfee.com indique que vous auriez à cotiser 2 156 $ de plus chaque année (pendant trois décennies ) pour avoir le même montant à la retraite si vous payiez 1% au lieu des 0, 5%, les frais les plus bas.

En effet, les recherches effectuées par les Pew Charitable Trusts confirment que les frais ont un impact sérieux, soulignant que «les frais peuvent affecter l’épargne directement, en réduisant le montant épargné, et indirectement, en réduisant le montant disponible pour la capitalisation - un préjudice souvent négligé mais important pour l’épargne croissance. "[L5]

Bien entendu, il s’agit d’un exemple hypothétique trop simplifié. Dans la vraie vie, il est hautement improbable que vous réalisiez un rendement régulier de 8% par an. Et il est peu probable que vous versiez la même contribution de 10 000 $ chaque année (certaines années, cela peut être plus, d'autres moins, selon la vie). Néanmoins, cela illustre bien l’importance des frais, en particulier à long terme.

Même une petite différence dans le ratio des dépenses peut vous coûter beaucoup d'argent à long terme.

Comment réduire vos frais 401 (k)

La bonne nouvelle est que vous pouvez faire quelque chose pour réduire les coûts 401 (k) élevés et augmenter votre épargne-retraite en même temps.

Pour commencer, découvrez ce que vous payez maintenant. Comme la plupart des gens ne le savent pas, cela pourrait prendre un peu de recherche. Examinez votre relevé 401 (k) et votre avis de divulgation des frais de participation, puis voyez comment vos projets se comparent à ceux de projets de taille similaire. BrightScope, un site Web qui évalue les régimes de retraite des entreprises et des gouvernements, constitue un bon point de comparaison. Si les frais de votre régime correspondent à ceux de l'industrie, tant mieux. S'ils sont plus élevés, il est peut-être temps de rencontrer l'administrateur de votre régime et de faire pression pour un meilleur régime avec des frais moins élevés (les employeurs ont la responsabilité fiduciaire de s'assurer que leurs régimes 401 (k) ont des frais «raisonnables»).

Ensuite, jetez un oeil à vos investissements. L'un des meilleurs moyens de minimiser les coûts consiste à sélectionner des options d'investissement moins coûteuses. En règle générale, vous trouverez les frais les plus bas dans les fonds indiciels, les fonds institutionnels et certains fonds à date cible (il convient de noter que de nombreux frais de fonds communs de placement ont été réduits ces dernières années). Si votre plan ne propose pas ces options à faible coût, vérifiez s'il offre une fenêtre de courtage autogéré vous permettant de choisir d'autres placements.

Une autre façon de réduire vos coûts est de savoir si vous payez pour un conseil en investissement indépendant, ce que de nombreux employeurs ajoutent à leur plan de retraite. Si tel est le cas, vous devrez peut-être verser 1% ou 2% de vos fonds supplémentaires chaque année pour obtenir ce conseil. Dans de nombreux cas, cet argent n’est pas bien dépensé, d’autant plus que les régimes ont généralement des choix d’investissement fixes. Pour éviter ces frais, envisagez de faire vos propres recherches ou de planifier une séance avec un planificateur financier agréé qui pourra vous aider à choisir la bonne direction.

Enfin, si votre plan comporte des frais que vous jugez trop élevés et que votre société n’est pas disposée à apporter des modifications, vous pouvez envisager d’investir une partie de vos économies ailleurs, comme dans un IRA. Si vous avez un jumelage employeur, investissez suffisamment pour obtenir le jumelage complet en premier, puis rangez ce qui reste dans l'IRA ou un autre investissement.

Le résultat final

Idéalement, vos frais 401 (k) devraient être bien inférieurs à 1%, surtout si vous faites partie d’un plan à grande échelle (tout dépassement supérieur à 1% doit être examiné de près). Les frais peuvent avoir une incidence importante sur votre résultat net. Il est donc utile de savoir ce que vous payez et de prendre des mesures pour les réduire, le cas échéant. Un bon moyen de réduire les coûts consiste à investir dans des fonds à frais réduits, tels que des fonds indiciels, des fonds institutionnels et des fonds à date cible. Passez en revue la documentation de votre plan et demandez à votre coordonnateur des ressources humaines ou des avantages sociaux de vous expliquer tout ce que vous ne comprenez pas.

Sources:

[L1] //www.cnbc.com/2019/03/18/how-many-americans-have-access-to-a-401k-and-how-tave-to-save-pour-retraiter-sans-un.html

[L2] //www.fidelity.com/bin-public/060_www_fidelity_com/documents/press-release/quarterly-retirement-trends-050919.pdf

[L3] //eu.usatoday.com/story/money/markets/2018/02/08/ask-a-fool-how-much-does-my-401k-cost/110041408/

[L4] //www.forusall.com/401k-blog/401k-expense-ratio/

[L5] //www.pewtrusts.org/fr/research-and-analysis/articles/2018/10/23/even-small-differences-in-fees-matter-for-retra-accounts-

[L6] //www.forusall.com/401k-blog/low-401k-fees/