Lettre de crédit irrévocable (ILOC)

Qu'est-ce qu'une lettre de crédit irrévocable (ILOC)?

Une lettre de crédit irrévocable (ILOC) est une correspondance officielle d'une banque garantissant le paiement de biens ou de services achetés par la personne ou l'entité, appelée demandeur, qui demande la lettre de crédit à une banque émettrice.

Une lettre de crédit irrévocable ne peut être ni annulée, ni modifiée de quelque manière que ce soit sans le consentement explicite de toutes les parties concernées: l'acheteur, le vendeur et la banque émettrice. Par exemple, la banque émettrice n’est pas habilitée à modifier les termes d’un ILOC une fois émis.

1:16

Lettre de crédit irrévocable

Comprendre les lettres de crédit irrévocables

Même si un ILOC est irrévocable tant qu’il est en vigueur, généralement, la période au cours de laquelle une transaction proposée devrait être achevée, expire à un moment précis, indiqué dans la lettre de crédit.

Les lettres de crédit irrévocables sont des correspondances bancaires officielles transférées et authentifiées par le système bancaire de la Société pour les télécommunications interbancaires dans le monde (SWIFT). Il s’agit d’une configuration globale destinée à faciliter les transactions financières entre banques ou autres institutions financières. Un ILOC est transmis sous la forme MT700 - type de message 700.

Un ILOC offre une plus grande sécurité de paiement au destinataire de la lettre, qui est généralement le vendeur dans une transaction. Les ILOC sont fréquemment sollicités pour les grands projets de construction car ils ne font pas l'objet d'une demande de préférence en cas de faillite.

Les ILOC sont le plus souvent utilisés pour faciliter les échanges internationaux en raison du risque de crédit supplémentaire lié au fait que deux parties, peu familières les unes des autres, effectuent des transactions transfrontalières. Un ILOC assure le vendeur de recevoir le paiement, car il s'agit d'une garantie de la banque émettrice, la banque de l'acheteur, qu'elle effectuera le paiement en cas de manquement de l'acheteur. En fournissant au vendeur une assurance de paiement, l'ILOC aide également l'acheteur à organiser une transaction que le vendeur pourrait autrement être réticent à effectuer.

Comment fonctionne un ILOC

Un ILOC est un moyen de faciliter une transaction entre un acheteur et un vendeur avec l’aide de leurs banques respectives. L'acheteur demande un ILOC à sa banque, qui est ensuite envoyé à la banque du vendeur. En plus de fournir une protection contre le risque de crédit, un ILOC spécifie généralement des détails importants sur la transaction, tels que le prix, les conditions de paiement, l'heure et le lieu de livraison des marchandises. Si l'acheteur n'effectue pas le paiement tel que convenu, la banque de l'acheteur effectue le paiement à la banque du vendeur, ce qui à son tour rend le paiement au vendeur, le bénéficiaire de l'ILOC.

Les ILOC peuvent également être confirmés ou non confirmés. Un ILOC confirmé offre une protection supplémentaire aux risques pour le vendeur en fournissant une garantie de paiement de la part de la banque de l'acheteur et de la banque du vendeur. Dans le cas d'un ILOC non confirmé, la banque du vendeur n'a aucune obligation de paiement et sert essentiellement d'intermédiaire pour transférer le paiement au vendeur à partir de la banque de l'acheteur.

Points clés à retenir

• Une lettre de crédit irrévocable est une correspondance émise par une banque garantissant le paiement de biens et services achetés par celui qui demande la lettre.
• Les ILOC sont le plus souvent utilisés pour faciliter le commerce international.
• Un ILOC confirmé offre une protection supplémentaire aux risques pour le vendeur en fournissant une garantie de paiement de la part de la banque de l'acheteur et de la banque du vendeur.

Termes connexes

Ce que vous devez savoir sur les lettres de crédit Une lettre de crédit est une lettre d'une banque garantissant que le paiement d'un acheteur à un vendeur sera reçu à temps et pour le montant correct. plus Comprendre les lettres de crédit confirmées Une lettre de crédit confirmée est une lettre de crédit avec une deuxième garantie obtenue par un emprunteur en plus de la première lettre de crédit. plus Comment faciliter le financement du commerce pour les importateurs et les exportateurs Le financement du commerce représente les instruments et produits financiers utilisés par les entreprises pour faciliter les échanges commerciaux et le commerce international. plus Qu'est-ce que le crédit direct? Le crédit direct est une forme de lettre de crédit que les banques ne peuvent payer directement à leurs guichets ou par l'intermédiaire d'une banque tirée autorisée. plus Politique en matière de lettres de crédit bancaire Une politique en matière de lettres de crédit bancaire permet aux banques de vérifier les lettres de crédit émises par des banques étrangères, ce qui leur permet d'acheter des exportations nationales. plus Lettre de crédit synthétique Une lettre de crédit synthétique est une lettre de crédit qu'une banque a préfinancée à la date de clôture, et non au moment où les fonds sont prélevés, le cas échéant. plus de liens partenaires