5 meilleurs stocks d'énergie pour 2018

Les prix du pétrole ont atteint des sommets en quatre ans en octobre, le baril de Brent atteignant 85 dollars le baril, tandis que les investisseurs se concentraient sur les prochaines sanctions américaines contre l'Iran producteur de pétrole et rejetaient un rapport montrant une hausse des stocks hebdomadaires américains.

Les prix avaient déjà augmenté les mois précédents grâce à l'engagement de l'Organisation des pays exportateurs de pétrole (OPEP) d'étendre les réductions de production jusqu'en 2019 - et à la diminution de l'offre excédentaire mondiale de pétrole.

Mais les prix ont pris un bond plus important ces derniers jours, alors que le marché se prépare pour le 4 novembre, date à laquelle les sanctions américaines contre l'Iran prendront effet. L'accent mis sur l'Iran a submergé d'autres nouvelles qui auraient autrement pu faire baisser les prix du pétrole - notamment un rapport de l'Agence internationale de l'énergie (AIE) selon lequel les stocks de pétrole brut américains ont augmenté de 8 millions de barils au cours de la dernière semaine de septembre. Il s'agissait d'un saut plus de quatre fois supérieur aux attentes des analystes et de la plus grande augmentation depuis le premier trimestre de 2017.

Les prix du pétrole devraient augmenter dans un avenir proche, ce qui devrait donner un coup de pouce à un certain nombre de sociétés du secteur de l’énergie. Vous pouvez trouver des sociétés énergétiques très fortes pour 2018 en recherchant deux caractéristiques: 1) les sociétés pétrolières qui sont restées rentables, ou 2) les sociétés pétrolières qui ont acquis des actifs alors que le pétrole était en baisse, elles seront donc prêtes à profiter d'une hausse continue du Prix ​​du pétrole.

Les cinq sociétés ouvertes ci-dessous sont prometteuses en termes de croissance, sur la base de la croissance trimestrielle des revenus et de la dynamique des revenus. En outre, ces sociétés ont pris des mesures importantes pour acquérir des actifs susceptibles de générer des bénéfices. Tous les chiffres sont à jour au 4 octobre 2018:

Points clés à retenir

• Les prix du pétrole ont atteint leur plus haut niveau en quatre ans en octobre 2018, le brut Brent atteignant 85 dollars le baril. Dans le même temps, les investisseurs se sont concentrés sur les prochaines sanctions américaines contre l'Iran producteur de pétrole, tout en ignorant en grande partie un rapport faisant état d'une flambée des stocks hebdomadaires américains.
  
• Les cinq principaux producteurs d'énergie projetés en 2018 sont:

1. EOG Resources (EOG), foreuse de sites premium
2. Exxon Mobil (XOM), géant à l'huile.
3. Enbridge (ENB), une société de pipeline.
4. Ensco (ESV), un opérateur de forage basé au Royaume-Uni.
5. Comstock Resources (CRK), un exploitant de puits de pétrole.

1. Ressources EOG Inc.

EOG Resources (EOG) a adopté une position unique. La société se concentre sur les sites premium, c'est-à-dire des sites très productifs et moins coûteux à exploiter. EOG recherche des sites pouvant fournir un taux de rendement réel après impôt de 30%. Le prix du pétrole brut du Brent ayant dépassé les 80 dollars le baril, le taux de retour a augmenté.

EOG a gagné des superficies en 2016 en faisant l'acquisition de Yates Petroleum. Cela a donné à EOG une forte présence dans le bassin du Delaware. En outre, la société vend des surfaces de faible qualité. EOG réduit régulièrement ses pertes de revenus depuis quatre trimestres et a dégagé un bénéfice d’exploitation positif dans son dernier rapport trimestriel. Il verse actuellement un dividende de 0, 70%, mais le jeu ici est pour la croissance.

2. Exxon Mobil Corp.

Le titre Exxon Mobil (XOM) évolue dans une fourchette étroite depuis 12 mois, clôturant à 81, 79 $ le 4 octobre 2017 et à 85, 58 $ le 4 octobre 2018, soit un gain de 4, 6%. Bien que le titre ait chuté à 72, 67 dollars en mars, il a toujours trouvé un support à environ 80 dollars par action au cours de cette période, testant et maintenant ce niveau à plusieurs reprises.

Les revenus de la société sont restés positifs tout au long de la chute des prix du pétrole, mais n'ont jusqu'à présent guère bénéficié de la reprise récente des prix du pétrole. Plus tôt en juillet, Exxon Mobil et son concurrent Chevron (CVX) ont annoncé un bénéfice trimestriel plus faible et un chiffre d’affaires en deçà des attentes, ce qui témoigne des difficultés récemment rencontrées par la société pour renforcer ses activités.

Malgré les défis, Exxon reste une entreprise digne des investisseurs. L’histoire de la société à elle seule est remarquable: plus de 30 ans de croissance de son dividende, qui rapporte actuellement 3, 82%.

3. Enbridge Inc.

Enbridge (ENB) n’est pas un foreur de pétrole. En tant que société pipelinière, elle est moins exposée aux fluctuations des prix du pétrole. Il a actuellement des contrats payants d’une valeur de 20 milliards de dollars. La société a également annoncé la signature de 37 milliards de dollars de contrats supplémentaires.

Cela signifie qu'Enbridge sera payé quel que soit le prix du pétrole. Sa fusion avec Spectra Energy (SE) en 2016 a fait d'Enbridge la plus grande société d'infrastructure pétrolière non seulement aux États-Unis, mais dans toute l'Amérique du Nord. Avec un rendement en dividendes de 6, 08%, cette action pourrait générer croissance et revenu.

4. Ensco

Ensco (ESV), un opérateur de forage basé au Royaume-Uni, a vu son cours augmenter au cours de la dernière année, alors que les investisseurs anticipaient qu'il achèverait avec succès son acquisition d'un autre concurrent, Atwood Oceanics. La société a publié des résultats trimestriels améliorés depuis lors, les investisseurs voyant des signes optimistes dans les perspectives de la société. Les analystes semblent également attendre de bonnes choses de la part de la société. Goldman Sachs a récemment rétabli la couverture de la société avec une note «achat».

Auparavant, Atwood Oceanics figurait sur notre liste. Cette société passe des contrats avec des sociétés pétrolières qui veulent des plates-formes offshore. Le 6 octobre, la majorité des actionnaires des deux sociétés ont approuvé l'achat par Atco de 100 000 actions de la société Atwood Oceanics. La société combinée est cotée sous Ensco et a bénéficié de la hausse des prix mondiaux du pétrole.

5. Ressources Comstock Inc.

Comstock Resources (CRK) s'est positionnée pour augmenter ses revenus grâce à une coentreprise avec USG Properties Haynesville. CRK a eu accès à 3 315 acres dans le cadre de la transaction. Elle détiendra 12, 5% des puits sur cette propriété en s’offrant en tant qu’opérateur. En outre, elle peut obtenir un intérêt supplémentaire de 12, 5% en payant USG pour tout forage réalisé sur la superficie. C'est un moyen relativement peu coûteux d'augmenter les revenus.

Comstock est peut-être le plus prometteur, mais suggère que des superficies supplémentaires soient discutées pour de futurs accords. La société a réduit ses pertes de revenus au cours des derniers trimestres, et cette transaction est susceptible de fournir l'augmentation de revenus dont elle a besoin.

Le résultat final

Pour choisir les cinq valeurs les plus performantes en énergie, il faut regarder plus que l'histoire passée. Même si un pilier comme Exxon peut apporter de la stabilité, il est judicieux d’inclure des actions injustement punies par les cours déprimés du pétrole. Ce groupe propose des forages à terre, des forages en mer, des infrastructures et des jeux de valeur comme moyen de tirer profit de l’énergie en 2018.

L'approche la plus rentable peut être de créer un portefeuille énergétique diversifié de manière similaire à cette liste. Si l'Agence internationale de l'énergie a raison, les prix du pétrole pourraient continuer à augmenter jusqu'à la fin de 2018. Le marché tend à anticiper ces mouvements, il est donc temps de considérer les meilleurs acteurs du secteur pétrolier.