Divulgation adéquate
Une information adéquate est un concept comptable confirmant que toutes les informations essentielles sont incluses dans les états financiers sur lesquelles un investisseur ou un créancier peut s'appuyer pour analyser une entreprise. Une information adéquate fait référence à la possibilité pour les états financiers, les notes de bas de page et les annexes supplémentaires de fournir une description complète et claire de la situation financière d'une entreprise.
Points clés à retenir
- Une information adéquate est une directive comptable à l’intention des entreprises pour la communication de toutes les informations essentielles, y compris les états financiers, aux investisseurs.
- Le mandat de divulgation adéquat oblige les sociétés à fournir une vision complète de la situation financière de la société.
- Une entreprise peut divulguer ses résultats financiers annuels sous forme de 10-K, ainsi que ses résultats trimestriels courants sous forme de 10-Q.
Comprendre la divulgation adéquate
Une information appropriée dans les pratiques comptables exige que tous les lecteurs d’un état financier aient accès à des données pertinentes qui seraient jugées essentielles pour comprendre la situation financière d’une entité.
Les normes comptables sont définies par des organisations telles que le FASB (International Accounting Standards Board), l’IASB (International Accounting Standards Board) et le GASB (Government Accounting Standards Board), qui appliquent toutes des règles en matière d’information sur les entreprises.
Les organismes de réglementation tels que la Securities and Exchange Commission (SEC) ont des politiques de divulgation. La SEC réglemente les marchés des valeurs mobilières afin de protéger les investisseurs et de veiller à ce que les sociétés se conforment aux règles. L'Autorité de réglementation du secteur financier (FINRA), qui réglemente les courtiers et les courtiers en valeurs mobilières, a également des lignes directrices en matière de divulgation.
Vous trouverez ci-dessous quelques-unes des informations à fournir par les sociétés sur une base continue, à la demande de la SEC. Les rapports incluent les résultats et les informations financières des sociétés cotées en bourse aux États-Unis.
Rapport annuel via 10-K
Le rapport annuel via le formulaire 10-K doit fournir un aperçu complet de la situation financière d'une entreprise ainsi que des états financiers audités. Les sociétés ont 60 jours après la clôture de leur exercice pour déposer leur déclaration de 10-K si elles détiennent plus de 700 millions de dollars d'actions en circulation. Les sociétés ayant des actions en circulation d’une valeur de 75 à 700 millions de dollars ont 75 jours pour déclarer leurs 10-K.
Outre les états financiers, le 10-K comprend une description de l'activité, la liste des filiales, le mode de génération des produits, et des informations sur l'équipe de direction.
Rapports trimestriels via un 10-Q
Le 10-Q a souvent des états financiers non audités et est conçu pour fournir aux investisseurs des perspectives financières continues pour la société tout au long de l'année. Le 10-Q doit être déposé 40 jours après la clôture du trimestre pour toute société ayant un capital ou des actions en circulation de 75 millions de dollars ou plus. Le 10-Q contient les résultats financiers des trois mois précédents ainsi que les chiffres cumulatifs.
Classement 8-K
Outre les rapports annuels 10-K et 10-Q trimestriels, les entreprises doivent signaler via un événement 8-K tous les événements majeurs que les actionnaires devraient connaître. Les événements peuvent inclure la vente ou la cession d'actifs, la faillite, les changements de direction, les fusions et les acquisitions.
Considérations particulières
Audits internes et externes
Les parties internes et externes veillent à ce qu'une entité publiante, qu'il s'agisse d'une société du secteur privé, d'une organisation à but non lucratif ou d'un organisme gouvernemental, fournit des informations adéquates aux investisseurs, créanciers, donateurs, contribuables ou autres éléments, en fonction de l'utilisation qui en est faite.
En interne, dans une entreprise, par exemple, les comptables et les archivistes collecteraient les détails des transactions tout au long de la période et travailleraient avec un auditeur financier interne pour organiser les rapports.
S'il n'y a pas d'auditeur interne pour cette fonction, la société engagerait un auditeur externe pour organiser les livres. Un groupe d'audit interne (à ne pas confondre avec un auditeur financier) revérifierait l'intégrité du processus de compilation des états financiers. Si on découvre que la divulgation est insuffisante dans quelque domaine que ce soit, la lacune serait corrigée.
Divulgation des méthodes comptables
Une description généralement intitulée «Résumé des principales méthodes comptables» est essentielle pour tout jeu d’états financiers en ce qui concerne les informations à fournir. Dans la présente section résumée, située au début des notes aux états financiers, une société décrit ses méthodes comptables, conformément aux principes comptables généralement reconnus, ou aux principes comptables généralement reconnus. Cette section est importante pour les investisseurs, car elle explique comment les conventions comptables peuvent avoir une incidence sur les résultats financiers présentés par la société.
Le récapitulatif des méthodes comptables peut contenir les pratiques comptables pour un large éventail de domaines, notamment:
- Principes de consolidation ou sociétés et filiales sous le contrôle de la société mère
- Méthode d'évaluation des stocks, y compris la manière dont leur coût est calculé
- Passifs tels que la façon dont les dettes et les prêts sont évalués et comptabilisés
- Trésorerie et équivalents de trésorerie, y compris la définition de ce qui est considéré comme de la trésorerie et la durée et la durée des dépôts convertibles, tels que les CD, comptabilisés comme de la trésorerie
- Les comptes clients et les transactions, par exemple la durée pendant laquelle les comptes clients doivent être recouvrés
- Les comptes fournisseurs ou les dettes à court terme vis-à-vis des fournisseurs et les conditions de paiement pour le moment où ils doivent être payés
- Politique de comptabilisation des revenus, par exemple lorsque les revenus sont enregistrés après une vente
- Méthodes d'évaluation des immobilisations corporelles, telles que leur évaluation au coût et les méthodes d'amortissement
- Tests d'évaluation des actifs incorporels, tels qu'un actif acquis et sa valorisation à la juste valeur au moment de l'acquisition
- Traitement fiscal et tout impôt différé ou exigible
- Méthodes d'évaluation des investissements telles que les titres ou les coentreprises
L’objectif des informations normalisées est d’aider les investisseurs à comprendre et à analyser les états financiers d’une société. En d'autres termes, les revenus perçus pour une société doivent être comptabilisés de la même manière que ceux d'une autre société pour pouvoir comparer les résultats financiers avec précision. En mettant en place un processus normalisé de divulgation et de reporting, les investisseurs peuvent prendre des décisions d'investissement plus éclairées.
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