Options Forex et options de trading de devises
Les options sur devises (également appelées options de trading de devises) sont des titres qui permettent aux cambistes de réaliser des gains sans avoir à effectuer de transaction réelle dans la paire de devises sous-jacente. Les options Forex permettent aux traders de payer une prime en échange de la possibilité de tirer profit des mouvements d'un bloc de devise sans être tenus pour responsables de ce bloc. De cette manière, ils peuvent davantage tirer parti de leurs opérations de change et avoir la possibilité d’améliorer les rendements tout en limitant le risque de perte à la prime payée.
Points clés à retenir
- Les options sur devises permettent aux traders de tirer parti des fluctuations des devises, de limiter les risques et de générer des gains potentiels plus élevés.
- Le prix des options favorise le vendeur, de sorte que les options d'achat rapportent rarement plus qu'elles ne coûtent au fil du temps.
- Deux types d'options sont proposées, appelées options vanille et exotiques.
Comprendre les options de trading sur le Forex et les devises
Étant donné que les contrats d'options sur devises et d'options de change implémentent un effet de levier, les traders peuvent tirer profit de mouvements beaucoup moins importants lorsqu'ils utilisent des contrats d'options que ne le permet un commerce de forex traditionnel. Lorsque vous combinez des positions traditionnelles avec une option de change, des stratégies de couverture telles que des chevauchements, des strangles et des spreads peuvent être utilisées pour minimiser le risque de perte dans un commerce de devises. Bien que cela semble bon, une mise en garde importante est que les prix des options sont généralement équitables, ce qui signifie que les prix sont légèrement biaisés en faveur du vendeur. Ce biais rend peu probable que les options rapportent plus qu'elles ne coûtent ou qu'elles perdent avec le temps.
Tous les courtiers forex de détail ne fournissent pas la possibilité de négocier des options. Les traders de forex de détail souhaitant négocier des options en ligne doivent rechercher des courtiers potentiels, car disposer d’un courtier leur permettant d’échanger des options parallèlement à des positions traditionnelles est précieux. Cependant, les traders peuvent également ouvrir un compte séparé et acheter des options via un autre courtier. En raison du risque de perte lié à la vente d'options, la plupart des courtiers forex de vente au détail ne permettent pas aux traders de vendre des contrats d'options sans un capital élevé pour la protection.
Il existe deux types d’options disponibles pour les traders forex de détail pour la négociation d’options de change: les options d’achat et de vente standard (vanille) et les options exotiques.
Options de vanille
L'option d'achat donne à l'acheteur le droit d'acheter une paire de devises à un taux de change donné à l'avenir. L'option de vente donne à l'acheteur le droit de vendre une paire de devises à un taux de change donné à un moment ultérieur. Les options de vente et d'achat constituent un droit d'achat ou de vente et non une obligation. Si le taux de change actuel élimine les options, les options expireront sans valeur.
Les options standard sont appelées «vanille» (ou «plain vanilla») car elles sont assez simples, normalisées et ne contiennent pas de cloches ou de sifflets supplémentaires que les options plus complexes ou exotiques contiennent.
Options exotiques
Les dérivés exotiques peuvent également inclure la négociation d'options de paiement unique (SPOT). Les options ponctuelles ont un coût majoré plus élevé que les options traditionnelles, mais elles sont plus faciles à définir et à exécuter. Un trader de devises achète une option SPOT en saisissant le scénario souhaité (par exemple, "je pense que l'EUR / USD aura un taux de change supérieur à 1, 5205 dans 15 jours") et qu'une prime lui est offerte. Si l'acheteur achète cette option, le SPOT paiera automatiquement si le scénario se produit. Essentiellement, l'option est automatiquement convertie en argent.
D'autres types d'options exotiques peuvent affecter le gain à un montant supérieur à la valeur de l'instrument sous-jacent à l'échéance, y compris, sans toutefois s'y limiter, des caractéristiques telles que sa valeur à des moments spécifiques tels qu'une option asiatique, une option barrière, une option binaire, une option numérique ou une option d'analyse rétrospective.
Comparaison des comptes d'investissement Nom du fournisseur Description Divulgation par l'annonceur × Les offres figurant dans ce tableau proviennent de partenariats avec lesquels Investopedia reçoit une rémunération.