Les prêts Sallie Mae sont-ils considérés comme des prêts fédéraux?
SLM Corporation (SLM), plus connue sous le nom de Sallie Mae, est une société publique et un prêteur du secteur privé. Ses prêts directs ne sont donc pas des prêts fédéraux. Fondamentalement, les prêts étudiants fédéraux consistent en des fonds fournis par le gouvernement américain, tandis que les prêts étudiants privés proviennent d'entités telles que des banques et d'autres institutions financières. Cependant, les entités privées travaillent souvent pour certains prêts fédéraux pour le compte du gouvernement. Sallie Mae a déjà fourni une telle fonction pour les prêts d'études fédéraux et continue de le faire via une scission.
Points clés à retenir
- SLM Corporation (SLM), plus connue sous le nom de Sallie Mae, est une société publique et un prêteur du secteur privé. Ses prêts directs ne sont donc pas des prêts fédéraux.
- À ses débuts en 1972, Sallie Mae était connue sous le nom de Student Loan Marketing Association - une entreprise à charte fédérale à charte fédérale.
- La charte fédérale a pris fin en 2004 et la société a été privatisée et constituée en société.
- L'image de Sallie Mae persistait en tant qu'entité du gouvernement fédéral, car elle offrait et desservait le Programme de prêts directs du gouvernement fédéral William D. Ford et le Programme de prêts fédéraux pour l'éducation familiale (FFELP).
- La loi de 2010 sur la conciliation en matière de soins de santé et d'éducation a mis fin à la gestion du FFELP par SLM.
Qu'est-ce que Sallie Mae?
La confusion entre public et privé est profondément ancrée dans l'histoire de Sallie Mae. À ses débuts en 1972, Sallie Mae fonctionnait sous le nom de Student Loan Marketing Association - une entreprise à charte fédérale à charte fédérale. Bien que cette charte ait été résiliée en 2004 et que la société ait été privatisée et constituée en société, son image de «statut quasi gouvernemental» a perduré, car elle offrait et desservait le Programme de prêts directs fédéraux et le Programme de prêts fédéraux pour l’éducation familiale (FFELP). Le premier est le programme offrant aux habituels prêts du gouvernement Stafford et Perkins; Les prêts FFELP étaient des prêts d'études offerts par des sociétés privées et garantis par le gouvernement des États-Unis. Sallie Mae est à l'origine de ces prêts, qu'elle et d'autres banques revendaient alors souvent à des investisseurs pour générer des revenus supplémentaires.
Tout cela a pris fin avec la loi de 2010 sur la conciliation en matière de soins de santé et d'éducation. Cette loi a mis fin au partenariat public-privé FFELP; à partir de ce moment-là, tous les financements d'étudiants ou soutenus par le gouvernement proviendraient du ministère de l'Éducation des États-Unis, par le biais du programme fédéral de prêts directs.
Sallie Mae a donc été obligée de se tourner vers des prêts privés à l’éducation (non assurés ni garantis par le gouvernement), se transformant en une autre société financière privée - l’un de ses revenus provient principalement des activités de banque et de gestion de prêts à l’éducation.
Entrer Navient Corporation
La perte de l'activité de prêt étudiant soutenue par le gouvernement a poussé Sallie Mae à revoir ses opérations. En mai 2013, il a annoncé sa séparation en deux entités distinctes, toutes deux publiques. Sallie Mae avait elle-même commencé à négocier sur le Nasdaq en tant que SLM en 2011; le 1er mai 2014, elle a été transférée à ses actionnaires.
Navient se présente comme un fournisseur de services de gestion de prêts, de services et de recouvrement d’actifs. Il a commencé avec un actif de 148 milliards de dollars, les prêts du FFELP représentant 103 milliards de ce total, ce qui en fait, à son avis, le principal détenteur. Il prévoit maintenant de gérer son portefeuille de prêts, de collaborer avec d'autres détenteurs de prêts du FFELP et de nouer des relations avec le ministère de l'Éducation, les universités et les groupes apparentés ayant besoin d'aide pour gérer les prêts aux étudiants.
L'autre société (qui comprend l'ancienne Sallie Mae Bank, renommée SLM Bank) gère toutes les activités de création et de gestion de prêts privés. Bien que cette deuxième entité ait au départ une base d'actifs considérablement réduite (environ 8% du total des actifs de la société d'origine), elle devrait croître, tandis que l'autre société devrait se contracter parallèlement à la diminution du FFELP, à mesure que les prêts se contractent. remboursés au cours des 20 prochaines années.
Le résultat final
Sallie Mae propose aujourd'hui une approche en trois volets aux étudiants. Premièrement, cela les aide à explorer les possibilités d'utiliser les bourses et les économies existantes pour financer les coûts de l'éducation. Il les aide ensuite à enquêter sur les prêts garantis par le gouvernement, même si cela ne les aide pas à les créer. Enfin, il les aide ensuite à combler les besoins restants avec les prêts d’enseignement privé qu’il offre. Il offre également des informations sur les programmes de remboursement de prêts, tant fédéraux que privés. Actuellement, Sallie Mae estime qu’elle dessert environ 13 millions de clients.
Bien qu'elle ne soit plus autorisée à octroyer de prêts d'études fédéraux, Sallie Mae prévoit de survivre sur le marché des prêts privés. Navient, son ancienne entreprise FFELP, a un avenir plus difficile, mais évoluera probablement en tant qu’agent de services général en prêts aux étudiants. Avec un peu de chance, le gouvernement l'engagera pour assurer le service et des entreprises comme Sallie Mae se tourneront probablement vers lui pour obtenir de l'aide pour le service de leurs prêts privés.