Revenu résiduel

Qu'est-ce qu'un revenu résiduel?

Le revenu résiduel est l'excédent de revenu généré plus que le taux de rendement minimum. Le revenu résiduel est une mesure de la performance interne de l'entreprise. L'équipe de direction d'une entreprise évalue le revenu généré par rapport au rendement minimum requis de l'entreprise. Cependant, dans les finances personnelles, le revenu résiduel est le niveau de revenu d'un individu après déduction de toutes les dettes personnelles et des dépenses payées.

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Revenu résiduel

Points clés à retenir

• Le revenu personnel résiduel n'est pas le résultat d'un emploi ou d'un salaire horaire. Il nécessite un investissement initial en argent ou en temps, l'objectif principal étant de générer des revenus continus.
• Le revenu résiduel est régulièrement appelé «revenu passif» pour les particuliers ou les entreprises.
• Les exemples de revenus résiduels incluent les investissements immobiliers, les actions, les obligations, les comptes d'investissement et les redevances.
• Pour les évaluations des fonds propres, la charge des capitaux propres est calculée en divisant le capital social par le coût des capitaux propres.
• Le revenu résiduel de l'entreprise est le bénéfice résiduel après le paiement de tous les coûts du capital.

Comment fonctionne le revenu résiduel

Le revenu résiduel mesure le revenu net après avoir pris en compte tous les coûts en capital requis pour générer ce revenu. Les autres termes relatifs au revenu résiduel incluent la valeur économique ajoutée, le profit économique et les bénéfices anormaux.

Bien que le revenu résiduel soit parfois appelé revenu passif, il est possible d’utiliser des agitations latérales pour augmenter le revenu personnel résiduel.

Types de revenus résiduels

Évaluation des actions

Dans l'évaluation des actions, le revenu résiduel représente un flux de revenus économiques et une méthode d'évaluation permettant d'estimer la valeur intrinsèque des actions ordinaires d'une entreprise. Le modèle d'évaluation du revenu résiduel attribue à une entreprise la somme de la valeur comptable et de la valeur actuelle du revenu résiduel futur prévu. Le revenu résiduel tente de mesurer le profit économique, qui est le bénéfice restant après déduction des coûts d’opportunité pour toutes les sources de capital.

Le revenu résiduel est calculé comme le revenu net moins une charge pour le coût du capital. La charge est connue sous le nom de charge des capitaux propres et est calculée comme la valeur des fonds propres multipliée par le coût des capitaux propres ou le taux de rendement des capitaux propres requis. Compte tenu du coût d'opportunité des capitaux propres, une entreprise peut avoir un revenu net positif mais un revenu résiduel négatif.

Finance d'entreprise

La comptabilité de gestion définit le revenu résiduel dans un contexte d'entreprise comme le montant du bénéfice d'exploitation restant après le paiement de tous les coûts du capital utilisé pour générer les revenus. Il est également considéré comme le résultat opérationnel net de la société ou le montant de résultat supérieur au taux de rendement requis. Le revenu résiduel est généralement utilisé pour évaluer la performance d'un investissement en capital, d'une équipe, d'un département ou d'une unité commerciale.

Le calcul du revenu résiduel est le suivant: Revenu résiduel = bénéfice d'exploitation - (rendement minimum requis x actifs d'exploitation).

Finances personnelles

En finances personnelles, le revenu résiduel est appelé revenu disponible. Le calcul du revenu résiduel est effectué mensuellement après le paiement de toutes les dettes mensuelles. En conséquence, le revenu résiduel devient souvent un élément essentiel de la garantie d’un prêt.

Une institution prêteuse évalue le montant du revenu résiduel restant après avoir payé chaque mois d’autres dettes. Plus le montant du revenu résiduel est élevé, plus le prêteur est susceptible d'approuver le prêt. Des niveaux adéquats de revenu résiduel établissent que l'emprunteur peut couvrir suffisamment le paiement mensuel du prêt.

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