Qu'est-ce que la gestion de patrimoine privé?

La gestion de patrimoine privé est une pratique de conseil en investissement qui intègre la planification financière, la gestion de portefeuille et d'autres services financiers agrégés destinés aux particuliers, par opposition aux sociétés, fiducies, fonds ou autres investisseurs institutionnels. Du point de vue du client, la gestion de patrimoine privé consiste à résoudre ou à améliorer sa situation financière et à atteindre ses objectifs financiers à court, moyen et long terme avec l'aide d'un conseiller financier. Du point de vue du conseiller financier, la gestion de patrimoine privé consiste à fournir une gamme complète de produits et services financiers à une clientèle aisée, afin que celle-ci puisse atteindre des objectifs financiers spécifiques.

Qui a besoin de gestionnaires de fortune privés?

De nombreux particuliers sans ressources manquent de temps, d’efforts ou de connaissances pour gérer leurs finances avec succès. Pour combler leurs lacunes, ils sollicitent la consultation de gestionnaires de patrimoine spécialisés dans la gestion des finances de particuliers, souvent de particuliers fortunés. Les HNWI ont des situations financières uniques qui nécessitent une plus grande diligence et un degré plus élevé de gestion active. En outre, les HNWI exigent une approche plus globale de la gestion des investissements que de nombreux conseillers financiers ne peuvent en fournir. Les HNWI peuvent avoir des problèmes d’impôts sur les bénéfices, de planification successorale, de gestion des investissements et d’autres problèmes juridiques qui nécessitent plus d’attention et une expertise spécifique que les conseillers en investissements traditionnels sont qualifiés pour donner.

Qui sont les gestionnaires de fortune privés?

Les services de gestion de patrimoine privé peuvent être fournis par des banques et de grandes maisons de courtage, des conseillers financiers indépendants ou des gestionnaires de portefeuille à licences multiples qui se concentrent sur les particuliers fortunés et les family offices. (Voir "Les 3 principales tendances affectant la gestion de patrimoine privée".)

De nombreuses sociétés de gestion de patrimoine privées sont des groupes plus petits au sein d'institutions financières plus grandes qui se concentrent sur la fourniture de services personnalisés à leurs clients. Leur principal objectif est de gérer et de développer les actifs de leurs clients afin de répondre aux besoins des générations futures. Ces groupes ont souvent une variété de conseillers et d’experts qui fournissent des conseils sur un large éventail d’investissements, y compris les liquidités, les titres à revenu fixe, les actions et les placements alternatifs. Ils peuvent créer un portefeuille d'actifs qui respecte la tolérance au risque de l'investisseur tout en offrant des possibilités de croissance.

La plupart des sociétés de gestion de patrimoine privées sont payantes. Ils facturent à leurs clients un pourcentage des actifs sous gestion. Les HNWI peuvent penser que les conseillers financiers sur la base de commissions ont moins de conflits d’intérêts que les conseillers traditionnels. Les conseillers mandatés peuvent pousser les investisseurs vers les fonds communs de placement à frais d'acquisition finaux qui génèrent des commissions importantes (sans offrir de meilleures performances que les fonds sans frais d'acquisition dans de nombreux cas).

Certaines HNWI peuvent envisager d'ouvrir un family office. Un family office fournit une gamme plus large de services adaptés aux besoins des HNWI. De la gestion de placements aux conseils de bienfaisance, les family offices offrent une solution financière complète aux personnes fortunées. Il existe deux types de bureaux familiaux: un bureau unifamilial prend en charge un individu ou une famille aisée, tandis que le bureau multifamilial plus commun prend en charge plusieurs familles et individus. Les bureaux multifamiliaux sont plus répandus en raison d’économies d’échelle permettant un partage des coûts entre la clientèle.

Les progrès technologiques ont permis à de nombreuses grandes sociétés de conseil financier de fournir des services en ligne à moindre coût. Malgré le fait que de nombreux investisseurs s'intéressent à ces types de services, de nombreux HNWI souhaitent une approche plus personnalisée de leurs finances, même avec des coûts supplémentaires.