Frais d'acquisition reportés (DAC)
Les coûts d'acquisition reportés (DAC) sont généralement utilisés dans le secteur des assurances lorsqu'une entreprise reporte les coûts de vente associés à l'acquisition d'un nouveau client sur la durée du contrat d'assurance.
Points clés à retenir
- Les coûts d'acquisition reportés (DAC) surviennent lorsqu'une entreprise reporte les coûts associés à l'acquisition d'un nouveau client sur la durée du contrat d'assurance.
- L’utilisation de cette méthode comptable tend à réduire la pression exercée au cours de la première année d’une politique et à produire une structure de bénéfices plus régulière.
- Le CAD est capitalisé en tant qu’immobilisation incorporelle afin de faire correspondre les coûts aux produits correspondants.
- Les entreprises peuvent uniquement différer les coûts liés au placement réussi de nouvelles entreprises et ne peuvent pas amortir toutes les dépenses de back-office.
Comprendre les coûts d'acquisition reportés (DAC)
Les sociétés d’assurance doivent faire face à des coûts initiaux élevés lors de l’émission de nouvelles affaires, notamment des commissions de renvoi vers des distributeurs et des courtiers externes, des frais de souscription et des frais médicaux. Ces coûts peuvent souvent dépasser les primes payées au cours des premières années de différents types de régimes d’assurance.
La mise en œuvre de la DAC permet aux compagnies d’assurance d’étaler ces coûts progressivement au fur et à mesure de leurs revenus. L’utilisation de cette méthode comptable tend à réduire la pression exercée au cours de la première année d’une politique et à produire une structure de bénéfices plus régulière.
À compter de 2012, les assureurs étaient tenus de se conformer à la nouvelle règle du FASB intitulée «Comptabilisation des coûts associés à l'acquisition ou au renouvellement de contrats d'assurance» ou ASU 2010-26. Le FASB permet aux entreprises de capitaliser ces coûts et de les amortir dans le temps, ce qui signifie qu’ils sont comptabilisés à titre d’actifs, plutôt que de charges, et qu’ils peuvent être remboursés progressivement.
Important
Le CAD est traité comme un actif au bilan et est amorti sur la durée du contrat d’assurance, conformément aux principes comptables généralement reconnus (PCGR).
Le FASB exige que les entreprises amortissent leurs soldes «sur une base constante» sur la durée prévue des contrats. Dans le cas de résiliations de contrat inattendues, le FASB décide que DAC doit être amorti mais ne fait pas l'objet d'un test de dépréciation, ce qui signifie que l'actif n'est pas évalué pour déterminer s'il vaut toujours la valeur indiquée dans le bilan.
Amortissement CAD
CAD représente l’investissement non récupéré dans les polices émises et est donc capitalisé en tant qu’actif incorporel afin de faire correspondre les coûts aux produits correspondants. Au fil du temps, les coûts d’acquisition sont comptabilisés en charges qui réduisent l’actif du CAD. Le processus de comptabilisation des coûts dans le compte de résultat est connu sous le nom d'amortissement et fait référence à l'actif du CAD qui est amorti ou réduit sur plusieurs années.
L’amortissement nécessite une base qui détermine le montant des frais d'acquisition reportés qui doivent être convertis en charges pour chaque période comptable. La base d’amortissement varie selon la classification FAS (Federal Accounting Standards):
- FAS 60 / 97LP - Primes
- FAS 97 - Bénéfices bruts estimés (EGP)
- FAS 120 - Marges brutes estimées (EGM)
En vertu de la norme FAS 60, les hypothèses sont «bloquées» au moment de l’émission de la politique et ne peuvent pas être modifiées. Cependant, sous FAS 97 et 120, les hypothèses sont basées sur des estimations qui peuvent être réajustées si nécessaire. L’amortissement du CAD utilise les marges brutes estimées et un taux d’intérêt est appliqué au CAD en fonction du rendement des investissements.
Exigences relatives aux coûts d'acquisition reportés (DAC)
Avant l’introduction de l’ASU 2010-26, le DAC était décrit de manière vague comme des coûts qui «varient principalement en fonction de l’acquisition de contrats d’assurance». Cela a amené les entreprises à interpréter avec une grande difficulté les dépenses pouvant faire l’objet large gamme de sociétés d’assurance pour classer la plupart de leurs coûts en CAD.
Le FASB a par la suite conclu que la comptabilité DAC était utilisée de manière abusive et a réagi en fournissant des directives plus claires. L'ASU 2010-26 s'est accompagnée de deux changements importants pour répondre aux critères de capitalisation:
- Les entreprises peuvent uniquement différer les coûts associés au placement réussi de nouvelles activités, plutôt que toutes les dépenses liées aux ventes.
- Seule une partie des dépenses de back-office directement liées aux revenus peut être considérée comme un actif du CAD.
Voici des exemples de coûts reportables:
- Commissions supérieures aux dernières commissions
- Frais de souscription
- Frais d'établissement de la police