Comment trouvez-vous le prix d'un fonds commun de placement?

Les fonds communs de placement sont assez transparents. Vous pouvez facilement savoir quels sont les titres d’un fonds commun de placement en effectuant une recherche en ligne. De nombreux sites financiers répertorient la détention de fonds. Le prix d'une action, souvent appelée unité, est affiché sur ces sites, et vous pouvez le trouver facilement si vous utilisez également un courtier en ligne.

Les opérations sur fonds communs de placement peuvent être assujetties à divers frais et charges. Certains fonds comportent des frais d'acquisition, c'est-à-dire des frais que vous payez pour acheter ou vendre des actions du fonds, ce qui revient à payer une commission sur une opération sur actions. Ceux-ci peuvent prendre la forme de paiements initiaux (frais d'entrée) ou de frais que vous payez lorsque vous vendez des actions (frais d'acquisition reportés éventuels).

Valeur nette d'inventaire

Le moyen le plus simple de connaître le prix d’un fonds commun de placement est de regarder sa valeur liquidative. La valeur liquidative correspond à la valeur totale de l'actif d'un fonds commun de placement, moins tout son passif. De nombreux fonds communs de placement utilisent ce numéro pour déterminer le prix des unités de transaction du fonds. Lorsque vous achetez et vendez des fonds communs de placement, vous le faites généralement à la valeur liquidative.

Variations de la valeur liquidative

Pour la plupart des fonds communs de placement, la valeur liquidative est calculée quotidiennement, étant donné que le portefeuille d’un fonds commun de placement est composé de nombreuses actions différentes. Étant donné que le prix de chacun de ces titres peut changer fréquemment au cours de la journée, il est difficile de déterminer la valeur exacte d'un fonds commun de placement. Ainsi, les sociétés de fonds communs de placement ont choisi d’évaluer leur portefeuille une fois par jour et c’est chaque jour le prix auquel les investisseurs doivent acheter et vendre le fonds commun de placement. La technique d’évaluation exacte peut varier d’un fonds à l’autre, certains pouvant utiliser une moyenne des trois derniers cours négociés. Cependant, tous les fonds communs de placement établissent une évaluation de leur valeur liquidative une fois par jour.

Votre prix actuel

Lorsque vous achetez ou faites racheter un fonds commun de placement, vous négociez directement avec le fonds, tandis qu'avec les fonds et les actions négociés en bourse, vous négociez sur le marché secondaire, selon Fidelity Investments. Contrairement aux actions et aux FNB, les fonds communs de placement ne sont négociés qu’une fois par jour, après la fermeture des marchés à 16 heures, heure de l'Est. Si vous entrez dans une transaction pour acheter ou vendre des actions d'un fonds commun de placement, votre transaction sera exécutée à la prochaine valeur liquidative disponible, qui est calculée après la fermeture du marché et généralement comptabilisée à 18h00 HE. Ce prix peut être supérieur ou inférieur à la VNI de clôture du jour précédent.

Comment obtenir le prix exact que vous voulez

Dans le cas d'un fonds négocié en bourse (FNB), qui est un fonds indiciel qui se négocie comme une action, la valeur liquidative est tout d'abord déterminée de la même manière que pour les actions. Les acheteurs et les vendeurs ont fait une offre sur les actions et le prix monte et descend à chaque instant. Vous pouvez passer un ordre à cours limité, qui sera exécuté lorsque le cours de l'action ETF est égal ou inférieur à votre cours limite.

Vous devriez noter qu'un ETF n'est pas un fonds commun de placement. Ils sont similaires, en ce sens que les deux investisseurs mettent en commun l'argent des investisseurs pour acheter des actions, mais les actions d'un ETF se négocient comme des actions, ce qui signifie que le prix changera rapidement.

Le résultat final

Bien que le prix d'un fonds commun de placement soit facile à trouver, la vérité est que personne ne sait ce que cela vaudra lorsque votre ordre d'achat sera exécuté. Vous découvrirez le lendemain pour quoi vous l'avez acheté. La seule façon d'obtenir le prix que vous souhaitez est d'acheter un fonds négocié en bourse au lieu d'un fonds commun de placement.