Comprendre la fiscalité des investissements étrangers

Pour bon nombre d'investisseurs, la diversification va au-delà de la détention de sociétés appartenant à divers secteurs. Elle implique également l'ajout de titres de différentes régions du monde. En fait, de nombreux experts en gestion de patrimoine recommandent de réaffecter un tiers ou plus de ses actions à des entreprises étrangères afin de créer un portefeuille plus efficace.

Mais si vous ne connaissez pas le traitement fiscal des titres internationaux, vous ne maximisez pas votre potentiel de revenus réel. Lorsque les Américains achètent des actions ou des obligations d'une société établie à l'étranger, tout revenu de placement (intérêts, dividendes) et tout gain en capital sont soumis à l'impôt sur le revenu américain. Voici le coup d'envoi: le gouvernement du pays d'origine de l'entreprise peut également prendre une part.

Si cette double imposition vous semble draconienne, prenez courage. Le code des impôts américain propose ce que l'on appelle un «crédit pour impôt étranger». Heureusement, cela vous permet d'utiliser tout ou partie de ces impôts étrangers pour compenser votre responsabilité vis-à-vis de l'Oncle Sam.

Points clés à retenir

• Lorsque les Américains achètent des actions ou des obligations d'entreprises étrangères, tout revenu de placement (intérêts, dividendes) et tout gain en capital sont soumis à l'impôt américain sur le revenu et aux impôts prélevés par le pays d'origine de l'entreprise.
• Le code des impôts américain propose le «crédit pour impôt étranger», qui permet aux impôts étrangers de compenser une partie de votre responsabilité vis-à-vis de l’oncle Sam.

Fondements du crédit pour impôt étranger

Chaque pays a ses propres lois fiscales, qui peuvent varier considérablement d'un gouvernement à l'autre. De nombreux pays n’ont pas d’impôt sur les plus-values ​​ou renoncent à l’impôt sur les investisseurs étrangers. Mais beaucoup le font. L’Italie, par exemple, utilise 20% du produit qu’un non-résident tire de la vente de son stock. L'Espagne retient un peu plus, 21%, de ces gains. Le traitement fiscal des dividendes et des revenus d’intérêts est également à la portée de tous.

Bien que la recherche des taux d’imposition avant d’investir - en particulier si vous achetez des actions et des obligations individuelles - ne fait pas de mal, l’IRS offre néanmoins un moyen d’éviter la double imposition. Pour tout «impôt étranger qualifié» que vous avez payé - et cela inclut les impôts sur le revenu, les dividendes et les intérêts - vous pouvez demander soit un crédit d’impôt, soit une déduction (si vous énumérez) sur votre déclaration de revenus.

Alors, comment savez-vous même si vous avez payé la taxe étrangère? Si vous possédez des avoirs à l'étranger, vous devriez recevoir un relevé du bénéficiaire 1099-DIV ou 1099-INT à la fin de l'année. L'encadré 6 montrera combien de vos revenus ont été retenus par un gouvernement étranger. (Le site Web officiel de l'IRS offre une description de base du crédit pour impôt étranger.)

Dans la plupart des cas, il vaut mieux opter pour le crédit, ce qui réduit votre impôt à payer. Un crédit de 200 $, par exemple, se traduit par une économie d'impôt de 200 $. Une déduction, bien que plus simple à calculer, offre un avantage réduit. Si vous êtes dans la tranche d'imposition de 25%, une déduction de 200 $ signifie que vous ne réduisez que 50 $ de votre facture d'impôt (200 $ x 0, 25).

Le montant de l'impôt étranger que vous pouvez demander à titre de crédit dépend du montant de votre impôt sur le même produit en vertu de la législation fiscale des États-Unis, multiplié par un pourcentage. Pour comprendre cela, vous devrez remplir le formulaire 1116 de l'Internal Revenue Service.

Si l'impôt que vous avez payé au gouvernement étranger est supérieur à votre impôt américain, le crédit d'impôt pour impôt étranger maximal que vous pouvez demander correspondra à l'impôt américain dû, qui correspond au montant le moins élevé. Si l'impôt que vous avez payé au gouvernement étranger est inférieur à votre impôt aux États-Unis, vous pouvez demander le montant total en tant que crédit pour impôt étranger. Supposons qu'un gouvernement extérieur retienne 200 $, mais que vous soyez assujetti à une taxe de 300 $ à domicile. Vous pouvez utiliser ces 200 $ comme crédit pour réduire votre facture fiscale aux États-Unis.

Exemple 1

Imaginez maintenant le contraire. Vous avez payé 300 $ en impôts étrangers, mais vous ne devez que 200 $ à l'IRS pour ces mêmes gains. Lorsque vos impôts à l'étranger sont plus élevés, vous ne pouvez demander que le montant de la taxe américaine comme crédit. Ici, cela signifie 200 $. Toutefois, vous pouvez reporter les 100 $ restants sur un an - si vous avez rempli le formulaire 1116 et produire une déclaration modifiée - ou transmettre jusqu'à 10 ans.

Exemple 2

Tout le processus est toutefois un peu plus facile si vous avez payé 300 $ ou moins d’impôts étrangers admissibles (600 $ si vous êtes marié et déposez conjointement). Vous pouvez ignorer le formulaire 1116 et déclarer le montant total payé sous forme de crédit sur votre formulaire 1040. Pour avoir droit à cette exemption de minimus, le revenu étranger gagné sur les impôts payés doit être un revenu passif qualifié.

Qui est éligible ">

Tout investisseur qui doit payer des taxes à un gouvernement étranger sur les revenus de placements réalisés par une source étrangère peut être habilité à récupérer tout ou partie de la taxe payée via ce crédit. Mais il doit avoir payé des impôts sur le revenu étranger, un impôt sur les bénéfices excédentaires ou d’autres taxes similaires. Plus spécifiquement, ils incluent:

• Impôts ressemblant à l'impôt sur le revenu américain
• Tout impôt payé par un contribuable national en remplacement de l'impôt sur le revenu qui serait normalement requis par un pays étranger
• Impôt sur le revenu étranger mesuré en termes de production en raison de l'impossibilité de déterminer la base ou le revenu dans le pays
• Fonds de pension, de chômage ou d'invalidité provenant d'un pays étranger (certains revenus de type sécurité sociale étrangers sont exclus)

Le crédit est refusé aux étrangers non-résidents, à moins qu'ils ne soient résidents de Porto Rico pendant une année d'imposition complète ou qu'ils exercent une activité ou un travail aux États-Unis qui leur rapporte un revenu direct. Les citoyens vivant sur un territoire américain autre que Porto Rico sont également exclus. Enfin, aucun crédit n’est disponible pour les revenus d’investissement réalisés dans un pays désigné comme hébergeant des activités terroristes (La publication 514 de l’IRS fournit une liste de ces pays).

Soyez prudent avec les sociétés de fonds d'outre-mer

Compte tenu de la difficulté de rechercher des titres étrangers et de leur volonté de diversification, les fonds communs de placement constituent un moyen courant de s’exposer aux marchés mondiaux. Mais le droit fiscal américain traite les entreprises d'investissement américaines qui proposent des fonds internationaux de manière très différente de celles des fonds basés à l'étranger. Il est important de réaliser cette distinction.

Si un fonds commun de placement ou une société de personnes établi à l'étranger compte au moins un actionnaire américain, il est désigné comme société de placement étrangère passive (PFIC). La classification inclut les entités étrangères qui tirent au moins 75% de leurs revenus de revenus passifs ou utilisent 50% ou plus de leurs actifs pour générer des revenus passifs.

Les lois fiscales concernant les PFIC sont complexes, même selon les normes de l'IRS. Mais dans l’ensemble, ces investissements sont très désavantageux pour les fonds américains. Par exemple, les distributions actuelles d'un SPEP sont généralement traitées comme un revenu ordinaire, qui est imposé à un taux plus élevé que les gains en capital à long terme. Bien sûr, il y a une raison simple à cela: décourager les Américains de laisser leur argent en dehors du pays.

Dans de nombreux cas, les investisseurs américains, y compris ceux résidant à l'étranger, préfèrent rester avec des entreprises d'investissement basées sur le sol américain.

Le résultat final

Pour l’essentiel, le crédit pour impôt étranger évite aux investisseurs américains de payer deux fois les impôts liés à l’investissement. Il suffit de faire attention aux sociétés de fonds communs de placement basées à l’étranger, pour lesquelles le code des impôts peut être beaucoup moins clément. En cas de doute sur votre situation, il est judicieux de faire appel à un fiscaliste qualifié qui saura vous guider tout au long du processus.