Des matières premières qui déplacent les marchés

Les mouvements quotidiens sur les marchés boursiers mondiaux sont influencés par une multitude de facteurs, allant des transactions en bloc institutionnelles et des opérations sur programmes aux rapports sur les résultats et la situation économique. Cependant, l’influence des prix des produits de base est un facteur souvent négligé. En fait, les fluctuations des prix des produits de base peuvent avoir un impact considérable sur les bénéfices des sociétés ouvertes et, par extension, des marchés. Poursuivez votre lecture pour en apprendre davantage sur cette relation et sur son importance pour les investisseurs.

Prix ​​du bois d'oeuvre
La personne moyenne ne réfléchirait probablement jamais au coût du bois sauf si elle était en train de construire une maison. Cependant, le prix de ce produit est surveillé de près et peut affecter de nombreuses entreprises, telles que les constructeurs d'habitations.

Cependant, il est également important de noter que de nombreux autres types d'entreprises accordent également une attention particulière aux prix du bois d'œuvre. Par exemple, les entreprises qui souhaitent développer et développer de nouveaux sites, tels que les restaurants, les chaînes de vente au détail et même les sociétés pharmaceutiques cherchant à construire de nouvelles installations de fabrication, seraient naturellement intéressées par le coût du bois d'œuvre. Après tout, même une légère hausse des prix peut avoir une incidence importante sur le coût d’une structure.

Des contrats à terme et des options sur bois de longueur aléatoire se négocient quotidiennement sur le Chicago Mercantile Exchange (CME) (pour en savoir plus à ce sujet, consultez la page CME Contrats à terme de longueur aléatoire du bois d'oeuvre.) Des cotations et des informations peuvent également être publiées dans le Wall Street Journal ou Investor's Business Daily et est souvent mentionné sur les principaux canaux commerciaux, tels que CNBC.

Prix ​​du pétrole
De nombreux consommateurs ne pensent au prix du pétrole qu'en fonction de l'impact direct sur leur portefeuille. En d’autres termes, combien ils finiront par payer à la pompe à la suite des fluctuations de prix. Toutefois, le pétrole est l’une des pierres angulaires de l’économie nord-américaine et son prix revêt une grande importance pour les entreprises de toutes tendances.

Le prix du pétrole peut affecter une variété de sociétés allant des détaillants aux fabricants de plastiques (les sous-produits pétroliers sont une composante majeure du plastique). Il suffit de penser à la manière dont tous les produits présents dans les magasins de votre magasin Wal-Mart local (NYSE: WMT) et de votre cible (NYSE: TGT) sont expédiés.

Par extension, cela signifie que ces entreprises doivent soit absorber le coût croissant du carburant, soit essayer de répercuter une partie de ce carburant sur les consommateurs sous forme de prix plus élevés. Malheureusement, toutefois, s’ils ne sont pas en mesure de répercuter l’augmentation des coûts, cela peut avoir un impact négatif sur les marges et le résultat net, ce qui peut exercer une pression à la baisse sur le cours des actions et nuire au rendement des investisseurs.

Le prix du brut peut être suivi sur le New York Mercantile Exchange (NYMEX). (Pour plus d'informations, voir Introduction à l'industrie du pétrole et du gaz .)

Prix ​​du coton
Le coton est utilisé dans une grande variété de produits. Par exemple, de nombreux types de vêtements contiennent de grandes quantités de coton; par conséquent, la hausse des prix peut avoir une incidence défavorable sur le prix des produits vendus par un détaillant de vêtements et une baisse des prix peut avoir une incidence positive.

Bien entendu, ceux de l'industrie du vêtement ne sont pas les seules à être touchées par la modification des prix du coton. En fait, c'est également un élément clé dans des choses comme les meubles, les filtres à café et une variété d'autres matériaux sur lesquels nous comptons tous.

En tant que telles, les entreprises qui vendent ces articles n’ont que deux choix à faire face à la hausse des prix du coton. Ils peuvent augmenter le prix du produit et / ou en absorber les coûts croissants. Encore une fois, l’un ou l’autre de ces choix peut avoir une incidence sur le revenu et, par extension, sur le cours des actions. (Pour une lecture connexe, voir The Sweet Life Of Soft Markets .)

Blé
Le blé est l'ingrédient principal de nombreuses céréales et aliments populaires. Bien que les producteurs de céréales et d’autres produits alimentaires puissent assumer une partie de ces coûts, ils devront peut-être en absorber également. Cela peut avoir un impact sur leurs marges et, par extension, leurs bénéfices.
Bien entendu, les fabricants de ces produits ne sont pas les seuls concernés. Les épiceries et les dépanneurs doivent acheter les articles pour garder les étagères bien approvisionnées. N'oubliez pas non plus l'impact sur les distributeurs et les intermédiaires. La fluctuation des prix du blé peut avoir un impact considérable sur diverses entreprises et sur les consommateurs. (Pour plus d'informations, voir Augmentez vos finances sur les marchés des grains .)

Blé
Le maïs, sous une forme ou une autre, est utilisé dans une variété de produits allant des céréales aux matériaux de construction, en passant par les alcools et même les pneus.

Il convient également de noter que le prix du maïs est influencé par la demande et la production d'éthanol, un carburant de plus en plus populaire à base de maïs. Alors que la demande de carburants de substitution augmente, les prix du maïs pourraient encore augmenter. Les fabricants de produits alimentaires, les détaillants, les consommateurs et, par extension, les cours des actions peuvent être affectés par les fluctuations des prix du maïs. (Pour une lecture connexe, voir Le débat sur les biocarburants se réchauffe .)

café
La hausse ou la baisse des prix du café peut certainement avoir un impact sur les consommateurs qui aiment le boire le matin. Cela peut également affecter les entreprises qui opèrent dans le petit-déjeuner, telles que les restaurants et les chaînes de restauration rapide comme McDonalds (NYSE: MCD) ou Burger King (NYSE: BKC). En outre, des entreprises comme Starbucks (NYSE: SBUX), qui tire la majeure partie de ses revenus du café ou des produits dérivés du café, peuvent également être durement touchées.

Or
Le prix de l'or peut avoir un impact sur les bijoutiers ainsi que sur les détaillants qui vendent ou reçoivent une partie de leurs ventes d'articles liés aux bijoux. Par exemple, Macy's (NYSE: M) et de nombreux autres grands magasins bien connus basés dans des centres commerciaux génèrent des revenus importants de leurs départements de bijoux.

L'or peut également être utilisé dans des produits médicaux, la fabrication de verre, l'aérospatiale et diverses autres entreprises. Par extension, cela signifie que les fluctuations du prix de l'or peuvent faire bouger les marchés.

De plus, étant donné que l'or est trouvé et évalué dans le monde entier, il est considéré comme une monnaie universelle. Par conséquent, si les perspectives pour les marchés boursiers américains et / ou l’économie sont sombres, il est probable que la demande d’or augmentera à mesure que les investisseurs «affluent vers la sécurité».

S'il semble que l'économie est sur le point de redresser la barre ou si les bénéfices des sociétés vont augmenter, les investisseurs ont tendance à abandonner l'or au profit des actions. (Pour plus d'informations, voir Est-ce toujours rentable d'investir dans l'or? )

Le résultat final
Bien que divers facteurs puissent modifier les marchés, les produits de base peuvent avoir une influence majeure sur les entreprises, les actions et les portefeuilles. Lorsque vous souhaitez investir dans un secteur ou une entreprise en particulier, examinez les prix des produits de base pertinents et leur incidence potentielle sur vos investissements futurs.