Comment consolider les prêts étudiants

Vous sentez-vous alourdis par les dettes d'études? Si tel est le cas, vous pouvez envisager de consolider ou de refinancer vos prêts afin de réduire vos paiements mensuels. Dans de nombreux cas, cela peut être un geste financier intelligent. Mais avant de prendre la décision de consolider ou de refinancer, il est utile d’examiner de près les avantages et les inconvénients.

Points clés à retenir

• La consolidation ou le refinancement de prêts étudiants privés à intérêt élevé en un seul prêt avec un autre prêteur privé peut réduire vos paiements mensuels.
• Si vous avez des prêts d'études fédéraux, une meilleure option pourrait être de les consolider par le biais du programme de prêts directs du gouvernement.
• Si vous regroupez des prêts fédéraux en prêts privés, vous perdrez certaines des prestations spéciales offertes par les prêts fédéraux.

Comment fonctionne la consolidation de prêt étudiant?

Il existe deux méthodes de base pour consolider vos prêts d'études: auprès d'un prêteur privé ou du gouvernement fédéral. Seuls les prêts fédéraux sont admissibles à la consolidation fédérale.

Dans le cas d'une consolidation de prêt étudiant privé (souvent appelée refinancement), un prêteur privé, tel qu'une banque, rembourse votre prêt étudiant privé ou fédéral et vous octroie un nouveau prêt à un nouveau taux et avec un nouveau calendrier de remboursement. . Le refinancement est le plus logique si vous avez des prêts privés à taux élevé et que vous pouvez obtenir un taux nettement inférieur ou de meilleures conditions avec le nouveau prêt.

Avec les prêts d'études fédéraux, cependant, vous avez une autre option - et souvent meilleure -. C’est pour les combiner en un nouveau prêt de consolidation directe, par l’intermédiaire du Programme fédéral de prêts directs. Votre nouveau taux d'intérêt correspondra à la moyenne pondérée de vos prêts précédents et vous pourrez continuer à bénéficier de certaines des caractéristiques spéciales des prêts fédéraux, comme nous l'expliquerons plus tard.

Bien que vous ne puissiez pas consolider des prêts privés en un prêt fédéral, si vous avez des prêts privés et fédéraux, vous pouvez consolider les prêts privés avec un prêteur privé et consolider les prêts fédéraux par le biais du programme gouvernemental.

Voici un aperçu des principaux avantages et inconvénients des consolidations de prêts privés et fédéraux.

Avantages et inconvénients de la consolidation de prêts aux étudiants

Avantages

• Paiements mensuels moins élevés

• Vous pouvez libérer un cosignataire du prêt

• Vous aurez moins de paiements mensuels à faire

• Les conditions de remboursement peuvent être flexibles

Les inconvénients

• Vous pourriez payer plus à long terme

• Vous pourriez perdre les avantages d'un prêt fédéral

• Toute période de grâce existante peut disparaître

Pro: paiements mensuels moins élevés

Une consolidation de prêt privé peut vous aider à réduire vos versements mensuels de deux manières. Premièrement, le prêt refinancé peut porter un meilleur taux d’intérêt, ce qui non seulement se traduit par des versements plus bas, mais peut également vous faire économiser de l’argent sur toute la durée du prêt. De nombreux diplômés constatent également qu’ils peuvent obtenir de meilleurs taux d’intérêt, car leur cote de crédit s’est améliorée depuis leur première demande de prêt.

Une consolidation ou un refinancement privé peut également réduire vos paiements mensuels en allongeant la durée de votre prêt. Par exemple, si vous refinancez un prêt étudiant de 10 ans en un prêt de 20 ans, vos versements mensuels seront considérablement réduits. Toutefois, la souscription d'un prêt plus long comporte également une grande réserve, comme nous l'expliquons dans le suivant.

Dans le cas d'une consolidation de prêt fédéral, vous pourrez peut-être réduire vos paiements mensuels si vous êtes admissible à l'un des plans de remboursement basés sur le revenu du gouvernement. Ces régimes fixent vos paiements mensuels en fonction de vos revenus ou de vos moyens financiers.

Contre: Vous pourriez payer plus à long terme

Un prêt à plus long terme peut entraîner des versements mensuels moins élevés, mais vous risquez de devoir payer des dizaines de milliers de dollars supplémentaires sur la durée du prêt en raison des intérêts accumulés.

Pro: Vous pouvez libérer un cosignataire du prêt

Un autre avantage du refinancement de vos prêts privés est que vous pouvez être éligible pour signer le prêt vous-même. Le fait de laisser tomber un cosignataire, qui est généralement un parent ou un autre membre de la famille proche, non seulement le libère de votre dette, mais son achat peut augmenter son pointage de crédit et lui permettre d’avoir accès à de nouvelles lignes de crédit s’il le faut. Les prêts fédéraux n'impliquent généralement pas de cosignataires.

Contre: Vous pourriez perdre les avantages d'un prêt fédéral

Si vous consolidez un prêt étudiant fédéral avec un prêteur privé, vous perdrez la possibilité de vous inscrire à un plan de remboursement basé sur le revenu. De plus, vous ne serez plus admissible aux programmes de renonciation et d'annulation du prêt fédéral. Ce sont des raisons majeures pour consolider vos prêts fédéraux uniquement par le biais du programme fédéral.

Si votre prêt étudiant est toujours dans sa période de grâce, attendez qu'il se termine avant de le refinancer.

Pro: vous aurez moins de paiements mensuels à faire

Garder la trace de plusieurs paiements de prêt étudiant, en plus de toutes vos autres factures, peut être un problème. La consolidation réduira vos factures de prêt étudiant à un seul (ou deux, si vous consolidez vos prêts privé et fédéral séparément, comme il convient). De nombreux prêteurs privés offrent même un taux d'intérêt légèrement inférieur si vous vous inscrivez à un plan de paiement automatique. Cette option vous permet d'économiser une petite somme d'argent chaque mois et vous aide à ne jamais oublier un paiement.

Con: Toute période de grâce existante peut disparaître

Dès que vous contractez un prêt refinancé auprès d'un prêteur privé, vous devez commencer à le rembourser. Avec beaucoup de prêts étudiants, vous pouvez retarder les paiements pendant que vous êtes encore aux études ou si vous avez commencé un programme d'études supérieures. Si votre prêt actuel est toujours dans sa période de grâce, attendez que cette période se termine avant de commencer le processus de refinancement.

Pro: les conditions de remboursement peuvent être flexibles

Lorsque vous consolidez vos emprunts avec un prêteur privé, vous pouvez choisir la durée de votre emprunt et son taux fixe ou variable. Le choix d'un taux variable peut être plus risqué, car les taux peuvent augmenter à tout moment, mais vous pouvez également obtenir un taux d'intérêt plus bas pour commencer. Les prêts de consolidation fédéraux ont un taux d’intérêt fixe.

Comment consolider les prêts étudiants

Vous pouvez consolider vos prêts étudiants auprès de nombreuses institutions financières, y compris votre banque ou votre caisse populaire, ainsi que des prêteurs spécialisés dans ces types de prêts. Earnest, LendKey et SoFi font partie des noms bien connus dans le domaine.

Vous pouvez trouver plus d'informations sur les étapes à suivre pour consolider vos emprunts fédéraux sur le site Web de Federal Student Aid.