Comment l'inflation affecte votre épargne
En 2005, le prix moyen d’un billet de cinéma était de 6, 41 dollars. En 2018, il était de 9, 14 $. C'est le travail de l'inflation. Le prix d'un billet de cinéma, d'une maison ou d'un semestre à l'université a tendance à augmenter avec le temps, parfois rapidement et parfois lentement. Ce fait a une grande pertinence pour votre plan d’épargne personnel.
Comment l'inflation réduit l'épargne
Disons que vous avez 100 $ dans un compte d'épargne qui paie un taux d'intérêt de 1%. Après un an, vous aurez 101 $ sur votre compte. Mais si le taux d'inflation avoisine les 2%, il vous faudrait 102 dollars pour avoir le même pouvoir d'achat que celui que vous aviez au départ.
Vous avez gagné un dollar mais perdu votre pouvoir d'achat. Chaque fois que votre épargne ne croît pas au même rythme que l'inflation, vous perdrez effectivement de l'argent.
Si vous êtes un retraité vivant de votre épargne, vous ne pourrez pas maintenir le même niveau de vie si l’inflation réduisait votre pouvoir d’achat d’année en année. Cela est particulièrement vrai aux États-Unis, où les coûts médicaux ont tendance à augmenter à un taux supérieur à celui de nombreux autres coûts.
L'inflation peut faire mal bien avant la retraite. Si vous économisez régulièrement de l’argent avec un objectif en tête, comme un fonds collégial pour vos enfants ou un acompte sur une maison, le pouvoir d’achat de votre argent peut baisser pendant que vous l’économisez.
Qu'y a-t-il derrière l'inflation?
L'inflation se produit lorsque la demande de biens et de services augmente. À mesure que la masse monétaire totale augmente dans une économie, la demande de biens et de services de la part des consommateurs va probablement augmenter. Alors que plus de gens achètent plus de biens, les vendeurs augmentent leurs prix.
L’inflation est causée par d’autres facteurs, dont beaucoup temporaires et de portée limitée. Un gel d’hiver peut endommager la récolte d’oranges, ce qui entraînera une pénurie d’oranges et une augmentation de leur coût cette saison. Un constructeur automobile peut être obligé de payer davantage pour des pièces et répercutera cette augmentation sur le consommateur.
Mesurer l'inflation
Comment mesurez-vous l'effet de l'inflation sur votre épargne? Le gouvernement le mesure pour vous et publie les résultats régulièrement. L'Indice des prix à la consommation (IPC) suit les prix d'une variété de biens et services à la consommation, y compris les transports, les soins médicaux et le logement. L'indice est publié mensuellement.
Inflation aux États-Unis
Croyez-le ou non, l'inflation peut être trop faible. À la suite de la crise financière de 2008 et de la grande récession, les banques centrales des États-Unis, du Japon et de l'Europe craignaient que l'inflation ne descende sous zéro, ce qui signifierait une déflation ou une chute des prix. Les États-Unis ont connu une déflation des prix du logement durant plusieurs années sur de nombreux marchés.
Au plus fort de la crise, la Réserve fédérale a prévu une croissance annuelle de l'inflation de 2% afin de redresser la situation économique. La banque a mis en place diverses mesures de relance destinées à relancer l'économie et à créer des emplois, permettant ainsi de donner plus d'argent aux consommateurs.
À la fin des années 1970, la Fed luttait contre des taux d'inflation à deux chiffres et devait déployer des mesures de resserrement monétaire pour lutter contre une éventuelle inflation galopante.
Les économistes n'arrêteront probablement jamais de se demander si les mesures de la Fed, dans les années 1970 ou 2000, étaient les bonnes.
Comment protéger votre revenu
Si vous êtes un retraité qui reçoit un paiement de la sécurité sociale, votre chèque mensuel pourrait augmenter d’une année sur l’autre, le gouvernement ajustant les paiements en fonction du coût de la vie, mesuré par l’indice des prix à la consommation.
Cependant, cette augmentation nécessite l'approbation du Congrès. Une augmentation de 2, 8% a été approuvée pour 2019 et une augmentation de 2% pour 2018. Mais l'augmentation a été de 0, 3% pour 2017 et de zéro pour 2016. Ces chiffres sont basés sur l'Indice des prix à la consommation, mais les défenseurs des retraités ont fait valoir que Les catégories de prix qui affectent le plus les personnes âgées, telles que les coûts de santé, ont augmenté plus rapidement que l'indice global.
Comment préserver votre épargne
Le principal moyen de contrer l’effet de l’inflation est d’investir votre épargne pour un rendement supérieur à celui que vous pouvez obtenir dans des comptes du marché monétaire ou des comptes d’épargne. Investir dans pratiquement tout le reste implique inévitablement un risque plus grand qu'un compte assuré par la FDIC. Mais vous pouvez choisir des investissements présentant un niveau de risque que vous pouvez tolérer.
Par exemple, les retraités pourraient envisager des titres du Trésor protégés contre l'inflation ou TIPS. Ces titres ajustent les paiements d’intérêts que vous recevez en fonction de l’évolution de l’IPC, et le remboursement du capital que vous récupérez sera également ajusté en fonction de l’inflation. Même si les prix baissent au cours de votre période d’investissement, vous récupérerez au moins votre principal initial.
Les rendements des investissements en actions ont généralement tendance à battre l’inflation. Les investisseurs qui souhaitent éviter la volatilité associée à des actions individuelles peuvent opter pour des fonds communs de placement, gérés de manière professionnelle et visant à générer un bon rendement au fil du temps.
Un fonds commun de placement qui adopte une approche d’indexation passive pourrait être encore meilleur, car il ne dépend pas des capacités de sélection de titres d’un gestionnaire de fonds particulier. Dans l’ensemble, le marché boursier a tendance à augmenter avec le temps. Vous paierez également moins de frais avec une approche d'indexation.
Le résultat final
L'inflation tend à réduire le pouvoir d'achat d'un consommateur au fil du temps. Heureusement, il existe des moyens de préserver le pouvoir d'achat de votre épargne. Cela signifie investir, mais garder votre niveau de risque modéré.