Wahed Invest: Un regard sur le nouveau Robo-conseiller islamique

Wahed Invest est un nouvel arrivant dans le domaine des robo-conseillers ciblés. Ce conseiller robotique unique en son genre prétend être la première plateforme d'investissement islamique automatisée au monde régie par la charia, une loi religieuse qui régit non seulement les rituels religieux, mais aussi les aspects quotidiens de l'islam. Wahed est certifié en tant que conseiller en patrimoine conforme aux normes éthiques. Les investissements sont examinés par un comité composé de spécialistes de l'islam et de l'éthique. Et la plate-forme est conçue pour plaire aux 2 milliards de musulmans du monde entier.

L’accès et les investissements sont conçus pour le plus petit investisseur; le service nécessite un investissement minimum de 7 500 $. Selon le PDG Junaid Wahed dans un communiqué de presse récent, les portefeuilles Wahed se sont mieux comportés - avec moins de risque - que leurs concurrents traditionnels. Bêta-testé depuis 2015, le portefeuille est actuellement disponible aux États-Unis et prévoit de se développer à l'international en 2017. (Pour plus d'informations, voir: Les Robos hybrides vont au-delà des classiques. )

Investir conforme à la charia

Les investissements conformes à la charia, également appelés investissements halal, pourraient être considérés comme un sous-secteur des investissements éthiques et socialement responsables. Contrairement aux objectifs des investissements traditionnels visant à maximiser les rendements et à minimiser les risques, les investissements conformes à la charia sont conçus pour s’adapter aux croyances éthiques et de bien-être social de l’islam.

Le conseil d’administration de Wahed utilise un ensemble de directives strictes pour contrôler les investissements individuels. Wahed n'investit pas dans des entreprises fournissant des services financiers non islamiques. Le comité d'éthique évite d'investir dans les fournisseurs / supporters de jeux tels que les jeux d'argent, l'alcool, le tabac et la pornographie. Conformément aux pratiques de prêt islamiques, Wahed n'investira pas dans des sociétés générant des intérêts supérieurs à environ 5% du total des revenus, sauf si l'excédent est reversé à une organisation caritative. De plus, les investissements de Wahed sont nécessaires pour maintenir un certain pourcentage d’actifs non liquides.

La société américaine de conseil financier Sharia, Straightway Ethical Advisory LLC, supervise la conformité et l'éthique financière des participations individuelles de Wahed. Les types d'investissements dans Wahed sont distincts, mais l'approche d'investissement est similaire à celle de plusieurs autres sociétés de conseil en robotique.

Comment Wahed investit

L'investisseur commence par répondre à plusieurs questions liées au risque. Les requêtes initiales se concentrent sur les objectifs d'investissement, les besoins de liquidité, l'horizon temporel et les niveaux de risque. En utilisant la théorie moderne du portefeuille, l'approche de Wahed optimise le portefeuille de l'investisseur avec des investissements conformes à la charia offrant les meilleurs rendements pour un montant de risque minimal.

Les grandes catégories de placement comprennent les actions mondiales, les actions de marchés émergents, les actions américaines, les FPI, les produits de base et les titres à revenu fixe. En utilisant des investissements de ces catégories, les pourcentages des investisseurs dans des catégories d’actifs spécifiques sont déterminés en fonction de leur catégorie de risque:

• Très conservateur
• Conservateur
• Modéré
• Modérément agressif
• Agressif
• Très agressif

Par exemple, un portefeuille très conservateur détiendrait 15% d'actions, 72, 5% de titres à revenu fixe, 5% d'or, 5% de FPI et 2, 5% de liquidités. (Pour une lecture connexe, voir: Robo-Advisors et une touche humaine: mieux ensemble? )

Quelle est l'approche de rééquilibrage de Wahed?

La fréquence de rééquilibrage est déterminée par plusieurs facteurs. Si les objectifs ou le profil de risque de l'investisseur changent, le portefeuille sera rééquilibré. Les actifs seront rééquilibrés lorsque des fonds sont ajoutés ou retirés du compte. Un changement majeur de la volatilité du marché pourrait entraîner un rééquilibrage. Le portefeuille peut également être rééquilibré s’il existe un écart important par rapport au rendement attendu des consommateurs.

Qu'est-ce que la structure de frais Wahed?

Wahed a une approche de compte intégré pour les frais. Comme la plupart des robo-conseillers, la société prélève des frais en fonction du total de l'actif sous gestion des investisseurs, sans percevoir de commission pour les transactions et autres activités. Voici la structure actuelle des frais:

7 500 $ à 49 999 $ - 0, 99%

50 000 $ à 249 999 $ - 0, 79%

250 000 $ à 499 999 $ - 0, 49%

500 000 $ et plus - 0, 29%

Le résultat final

Pour les musulmans religieux régis par la charia exigeant le strict respect de normes morales et éthiques élevées, Wahed Invest Inc. est probablement une plate-forme bienvenue dans l'environnement des robo-conseillers. Cette plate-forme de placement automatisée, en particulier pour les investisseurs qui manquent de grosses sommes d’argent, ouvre la porte à un portefeuille de placements géré de manière professionnelle. Même les non-musulmans intéressés par une approche d'investissement éthique peuvent vouloir enquêter sur Wahed Invest. (Pour une lecture connexe, voir: Betterment dit que le nouvel algorithme «Tax Drag» augmentera les rendements. )