Investissez comme Buffett: Construire un bébé dans le Berkshire

Si vous recherchez une stratégie de placement rentable à long terme, il est difficile de battre la stratégie du super-investisseur Warren Buffett. La société de Buffett, Berkshire Hathaway (BRK.A), a battu le S & P 500. Des études démontrent qu'un portefeuille hypothétique qui imite les investissements de Berkshire au début du mois suivant leur publication rend également public son rendement. Indice S & P 500.

Vous voulez une partie de cette action? Cet article vous montrera comment utiliser le formulaire 13F de dépôt de la Securities and Exchange Commission pour constituer un fonds comme Buffett.

Qu'est-ce que Coattail Investing?

La plupart des gens aiment l’investissement passif ou une stratégie «buy-and-hold». Avec les marchés financiers complexes d'aujourd'hui, qui veut gérer activement un portefeuille? Mais, sauf si vous êtes un as de la finance ou que vous êtes prêt à débourser beaucoup, vos options sont réduites aux fonds communs de placement, aux FNB ou aux fonds indiciels, n'est-ce pas? Faux.

Bien que les fonds communs de placement, les FNB et les fonds indiciels puissent générer de bons gains, ils ont un coût - des frais. De plus, si vous souhaitez battre le marché, ne comptez pas dessus. Des investissements tels qu'un fonds négocié en bourse Spider (SPDR ETF) ne sont jamais en mesure de battre le S & P 500 car ils le suivent. Alors, comment pouvez-vous mettre votre portefeuille en pilote automatique sans frais ni limitations de performances? Pourquoi ne pas chevaucher les talents d'un investisseur prospère?

Coattail Investment est le terme utilisé par les investisseurs pour décrire la stratégie d'imitation des transactions de super-investisseurs célèbres tels que Warren Buffett, George Soros, John Paulson ou Carl Icahn. Parmi tous les super-investisseurs, la plupart des investisseurs indépendants suivent probablement Warren Buffett, et pour cause, ses choix ont permis à Berkshire Hathaway de devenir la société de premier ordre.

Warren Buffett: InvestoTrivia Part 2

Comment lire le formulaire 13F pour comprendre les mouvements de Buffett

Vous ne pouvez pas commencer à imiter les pièces de Buffett sans savoir ce qu'elles sont. Mais, croyez-le ou non, ces choix sont accessibles à tous grâce à la SEC. La Securities and Exchange Act de 1934 stipule que tous les gestionnaires de placements institutionnels qui gèrent plus de 100 millions de dollars sont tenus de déposer leurs avoirs chaque trimestre. Cela signifie que si vous savez où chercher, vous pouvez accéder gratuitement à certains des portefeuilles les mieux gérés au monde.

L’un des moyens les plus faciles de trouver un fichier 13F consiste à vous rendre sur le site EDGAR (collecte et analyse de données électroniques) de la SEC et à effectuer une recherche sous le nom de la société.

Voici un exemple de ce à quoi pourraient ressembler un avoir de 13F:

Source: archives EDGAR

Remarque: soyez prudent lorsque vous choisissez vos pioches coattail. Au moment où vous aurez accès aux connaissances en matière d’investissement de Buffett, la situation en matière d’investissement aura peut-être changé et vous aurez peut-être perdu votre chance d’investir tôt dans un investissement de valeur. Une fois que vous avez une liste des choix de Buffett, vous devez toujours effectuer votre propre diligence raisonnable sur les actions pour voir si elles correspondent à votre profil de risque.

Alors, comment savoir quels stocks ont été achetés et vendus au cours d’une période donnée ">

Quatre conseils pour votre portefeuille Coattail

1. Répartissez vos actions correctement

Etant donné que vous ne pourrez pas acheter le même nombre d'actions, le portefeuille de plusieurs milliards de dollars de Buffett investit, une façon de vous assurer d'affecter la même chose que Berkshire consiste à déterminer le pourcentage que chaque possession représente et à l'appliquer. à votre propre compte de courtage. (Toutes ces informations sont à nouveau disponibles dans la 13F.)

2. Mettez à jour votre portefeuille

Une fois que vous avez créé votre portefeuille Buffett coattail, une erreur que vous ne voulez pas commettre est d’oublier de le mettre à jour. Bien que Warren Buffett soit connu pour sa philosophie d’achat et de maintien, ne croyez pas qu’il ne décharge jamais des actions qui ne sont pas performantes. Si vous ne jetez pas un coup d'œil au 13F de Berkshire de temps en temps, vous risquez de manquer un bon point de sortie.

3. Prenez une page des pros

N'ayez pas peur de faire de votre portefeuille tout le choix de Buffett. Il est généralement déconseillé de placer tous vos œufs dans le même panier, mais le portefeuille de Berkshire est constitué de titres à grande capitalisation à long terme. En d'autres termes, les actions dans lesquelles vous investiriez sont probablement moins volatiles que ce qui se trouve déjà dans votre portefeuille et sont correctement affectées.

4. Méfiez-vous des frais

Étant donné que Berkshire Hathaway a tant d’argent, il se peut que le nombre d’actions qu’il détient dans un titre donné change légèrement d’un mois à l’autre. Étant donné que votre portefeuille n’est pas aussi important que le fonds Buffett, les frais de courtage (tels que les commissions) vous empêcheront probablement de continuer à vous répartir exactement comme Berkshire.

En règle générale, si le fonds se décharge ou acquiert plus de 10 à 15% de la valeur du portefeuille, vous pouvez également effectuer une transaction. Rappelez-vous toutefois que plus la valeur de votre portefeuille est petite, plus ces changements devront être importants pour vous permettre de réaliser un profit. Réfléchissez avant d'échanger.

Le résultat final

Warren Buffett nous a montré qu'avec le temps, il était un investisseur difficile à battre. Et vous savez ce qu’ils disent: si vous ne pouvez pas les battre, rejoignez-les. Si vous décidez que la création de votre propre fonds Berkshire vous convient, il n'a jamais été aussi facile de rechercher et d'évaluer les choix de Oracle of Omaha.