Êtes-vous protégé si votre compagnie d'assurance fait la fête?

Problème avec une mauvaise banque? La FDIC a votre dos!
Avait un compte de courtage avec Bernie Madoff? SIPC vous a couvert!

Votre compagnie d'assurance-vie fait faillite. Euh oh… maintenant quoi?!

En dépit de la prise de contrôle d'AIG par le gouvernement fédéral en septembre 2008, la plupart des gens sont surpris par le fait que le rôle de la protection des consommateurs contre les défaillances des sociétés d'assurance incombe en réalité aux gouvernements des États. Les organismes de réglementation des assurances des États sont chargés de surveiller la santé financière des sociétés d’assurance autorisées à exercer leurs activités dans leurs États respectifs. Une fois que les régulateurs sont intervenus et que tout explose, il incombe au fonds de garantie de l'État d'intervenir et de protéger les assurés.

VOIR: Régulateurs financiers: qui sont-ils et que font-ils?

Échec d' une compagnie d'assurance 101 Lorsqu'une compagnie d'assurance fait faillite et se met en liquidation, le fonds de garantie des assurances de l'État sera mis en place afin de protéger les assurés de l'État. Si possible, le fonds de garantie essaiera de transférer les polices à d’autres compagnies d’assurance stables; en cas d'échec, le contrat continuera à être géré par le fonds de garantie central. Lorsqu'un fonds de garantie d'État prend en charge une police d'assurance ou de rente, il est soumis aux limitations de couverture définies par chaque État.

En Floride, par exemple, les limites de l’assurance vie et des rentes sont les suivantes:

Assurance-vie

• Prestation de décès: 300 000 $ par vie assurée
• Remboursement: 100 000 $ par vie assurée

Rente

• Remboursement: 250 000 $ pour une rente différée par titulaire du contrat
• Rente en prestations: 300 000 $ par titulaire du contrat

S'agissant de l'assurance-vie, il est assez simple de déterminer si vous avez ou non une couverture et quelle couverture est fournie par votre État. D'autre part, si vous avez une rente variable, vous devrez revoir votre contrat de rente et lire les petits caractères définis par votre état pour savoir si vous êtes protégé. Dans le cas de la Floride, une police à rente variable n'est pas couverte à moins qu'un aspect de la police ne soit garanti par l'assureur. Cela signifie que la compagnie d'assurance est payée pour couvrir un type de responsabilité associé à la police. Aucune responsabilité envers l'assureur ne signifie aucune aide pour vous.

Si vous souhaitez obtenir des informations sur la couverture de votre pays, vous pouvez vous rendre sur le site Web de l'Organisation nationale des associations de garantie des assurances-vie. Une fois que vous êtes sur ce site, vous pouvez cliquer sur le lien de l'association de votre état. Si vous ne comprenez pas bien ce qui est couvert, appelez directement l'association de votre État pour obtenir de l'aide concernant votre situation.

Maximiser votre couverture Si vous souhaitez augmenter la taille de la couverture de sécurité de votre fonds de garantie d'État, vous devez travailler dans les limites de la loi de votre État. Dans la majorité des États, vous pouvez augmenter la couverture en faisant affaire avec plusieurs assureurs. Dans la plupart des États, la limite de couverture individuelle est définie par société. Par conséquent, si vous avez deux polices avec deux sociétés différentes, vous obtiendrez le double de la couverture.

Cette technique de couverture par plusieurs sociétés d’assurance est similaire à la façon dont les personnes maximisent leur couverture par la FDIC en ouvrant des comptes bancaires auprès de plusieurs banques. Compte tenu des montants importants liés à l'assurance-vie et des problèmes de souscription liés à l'obtention de plusieurs polices d'assurance-vie auprès de différentes compagnies d'assurance, ce n'est pas pratique dans le monde réel et cela pourrait vous coûter plus cher pour le même montant de couverture.

À l'inverse, faire affaire avec des sociétés à rentes multiples pour augmenter les limites de votre couverture peut être une stratégie utile. Bien que ce ne soit pas pratique pour l'assurance-vie, la plupart des États accorderont à votre conjoint un double de couverture s'il est titulaire d'une rente. Par exemple, si vous souhaitez investir 200 000 USD dans une rente et que la garantie de votre État est de 100 000 USD par personne, vous et votre conjoint pouvez investir dans la même entreprise pour obtenir la couverture d'une valeur de rachat de 200 000 USD. Les garanties sur les rentes variables pendant le ralentissement du marché de 2008-2009 ont été une source majeure de difficultés financières pour la plupart des compagnies d’assurance qui font affaire sur le marché des rentes variables, et ce n’est pas un hasard si les grands assureurs disposant de portefeuilles importants de rentes variables ont sollicité de l’argent (Hartford 3, 4 milliards de dollars et Lincoln 950 millions de dollars). En conséquence, tout ce qui peut contribuer à renforcer votre exposition à une société de rente est probablement une bonne idée.

VOIR: Rente Variable

Une faille dans le système Le problème du système de garantie dans la plupart des États est qu’il n’existe pas de réserve pré-capitalisée, ce qui signifie qu’il n’ya pas de fonds pour les jours de pluie qui sont mis de côté si l’un d’eux échoue. Au lieu que les sociétés d’assurance versent chaque année dans un fonds, comme le font les banques pour que la FDIC amortisse le choc, les fonds de garantie de l’État répartissent les pertes et les répercutent sur les autres sociétés d’assurance agréées par l’État exerçant leurs activités dans les mêmes conditions. part de marché dans l’état. Si vous imposez des frais après une défaillance catastrophique d’un acteur majeur, c’est comme si vous demandiez à Bank of America et à Citgroup de couvrir les pertes de Lehman. Si une catastrophe de grande ampleur devait se produire, il n’est pas clair si la structure qui finance le système de filet de sécurité actuel serait capable de réussir sans une forme quelconque d’intervention des contribuables.

Conclusion Bien que le filet de sécurité de la garantie de l’État fonctionne avec succès depuis de nombreuses années, il comporte des failles potentielles. En fin de compte, les personnes cherchant à souscrire une assurance vie ou une rente doivent tout d'abord se fier aux notations de l'assureur et à leur solidité financière. Toutefois, il est toujours judicieux de répartir les risques et de vous positionner en première ligne en cas de problème. Cette maxime est particulièrement vraie si vous avez beaucoup d’argent dans des rentes variables assorties de garanties.

VOIR: Votre compagnie d’assurance va-t-elle se lever?