Restez simple et échangez avec la tendance

En tant que commerçant, vous avez probablement entendu le vieil adage selon lequel il est préférable de "commercer avec la tendance". La tendance, disent tous les experts, est votre ami. Ceci est un sage conseil tant que vous savez et pouvez accepter que la tendance puisse se terminer. Et puis la tendance n'est pas votre amie.

Alors, comment pouvons-nous déterminer la direction de la tendance? Nous croyons en la règle KISS, qui dit: "restez simple, stupide!" Voici une méthode pour déterminer la tendance et une méthode simple pour anticiper la fin de la tendance.

Avant de commencer, nous voulons mentionner l’importance des délais dans la détermination de la tendance. Habituellement, lorsque nous analysons les investissements à long terme, les délais à long terme prévalent sur les délais les plus courts. Cependant, pour les besoins intra-journaliers, le délai plus court pourrait être plus intéressant. Les transactions peuvent être divisées en trois classes de styles ou de segments de trading: les transactions intra-day, les swing et les positions. (Voir aussi: Trading de plusieurs calendriers dans FX .)

Les grands opérateurs commerciaux, tels que les sociétés installant leur production dans un pays étranger, pourraient être intéressés par le sort de la monnaie sur une longue période, par exemple des mois ou des années. Mais pour les spéculateurs, un graphique hebdomadaire peut être accepté comme "à long terme".

Déplacement par paires

Avec un graphique hebdomadaire comme référence initiale, nous pouvons ensuite déterminer la tendance à long terme d'un trader spéculatif. Pour ce faire, nous aurons recours à deux outils très utiles qui nous aideront à déterminer la tendance. Ces deux outils sont la moyenne mobile simple et la moyenne mobile exponentielle.

Graphique 1: mai 2006-juillet 2008

Source: Netdania.com

Dans le graphique hebdomadaire ci-dessus, vous pouvez voir que, pour la période allant de mai 2006 à juillet 2008, la moyenne mobile exponentielle de la période d'intervalle bleue 20 est supérieure à la moyenne mobile simple rouge 55 et que les deux sont en hausse. Cela indique que la tendance montre une hausse de l'euro et donc un affaiblissement du dollar.

En août 2008, la moyenne mobile à court terme (en bleu) du graphique ci-dessous a diminué, indiquant un changement de tendance potentiel bien que la moyenne à long terme (en rouge) ne l'ait pas encore fait.

Trouver le changement de tendance

En octobre, la moyenne mobile sur 20 jours a recoupé la moyenne mobile sur 55 jours. Les deux étaient alors en pente descendante. À ce stade, la tendance est à la baisse et les positions courtes contre l'euro seraient couronnées de succès.

Graphique 2: Moyenne mobile à court terme d'octobre

Source: Netdania.com

Toujours en regardant le graphique 2, nous remarquons que la moyenne mobile à court terme est restée relativement stable en décembre 2008 et commence à monter, indiquant maintenant un potentiel changement de tendance à la hausse. Cependant, un examen plus approfondi de la moyenne mobile à 55 jours, en décembre 2008, montre que la moyenne mobile à long terme est restée inclinée à la baisse. (Voir aussi: Stratégies d'analyse technique pour les débutants .)

En consultant le graphique 2, vous pouvez voir que la première flèche en partant de la gauche indique que la moyenne mobile à long terme a baissé, ce qui indique que la tendance hebdomadaire ou à plus long terme de l'EUR / USD a maintenant diminué. La deuxième flèche indique le lieu où une nouvelle position vendeur aurait pu être prise avec succès une fois que le cours était revenu à la moyenne mobile en baisse.

Le but ici est de déterminer la direction de la tendance, pas le moment d'entrer ou de sortir d'un commerce. Bien entendu, cela ne veut pas dire qu'il n'y avait aucune opportunité commerciale dans les délais plus courts tels que les graphiques journaliers et horaires. Mais pour les traders qui souhaitent négocier avec la tendance plutôt que la correction, on pourrait attendre que la tendance reprenne et négocier à nouveau dans le sens de la tendance.

Double indicateur de fond

Graphique 3: soutien à double fond

Source: Netdania.com

Passons au graphique 3 et voyons ce qui se passe lorsque la moyenne mobile exponentielle sur 20 jours passe à un double fond. Étant donné qu'un double fond sur un graphique suggère un support en bas, nous pouvons surveiller l'évolution des prix tous les jours pour nous donner un indice avancé. La flèche indique où se situe la moyenne mobile à court terme. Encore une fois, les moyennes mobiles ne sont pas utilisées comme signaux de trading, mais uniquement à des fins de direction de tendance. (Découvrez comment ces niveaux d'influence peuvent changer de rôle, voir Inversion du support et de la résistance .)

Prendre une vague

En établissant une moyenne mobile exponentielle à court terme et une moyenne mobile simple à long terme, sur un graphique hebdomadaire et quotidien, il est possible de jauger la direction de la tendance. Connaître la tendance aide à prendre des positions, mais gardez à l’esprit que les marchés évoluent par vagues. Ces ondes s'appellent impulsions quand elles vont dans la direction de la tendance et correctives quand elles sont contraires à la tendance.

En comptant les vagues ou les pivots dans chaque vague, on peut tenter de prévoir si une opportunité commerciale sera contre la tendance ou avec la tendance. Selon la théorie des ondes d'Elliot, une onde impulsionnelle consiste généralement en cinq oscillations et une onde corrective en trois oscillations. Un mouvement de vague complète consisterait en cinq sautes, dont deux contre-tendances. (Voir aussi: Elliott Wave Theory .)

Graphique 4: exemple d'une onde Elliot

Source: Investopedia.com

L'image ci-dessus donne un exemple d'une onde Elliot. Comme la théorie des ondes d'Elliot peut être très subjective, nous préférons utiliser un nombre de pivots pour m'aider à déterminer l'épuisement des ondes. Cela se traduit généralement par un minimum de sept pivots lors de la tendance, suivis de cinq pivots lors d'une correction. Parfois, le marché ne coopère pas avec ces hypothèses techniques, mais cela peut se produire assez souvent pour offrir des opportunités commerciales très lucratives. Vous trouverez ci-dessous un exemple de la vague en action (les flèches bleues indiquent la direction).

Graphique 5: Elliot Wave

Source: Netdania.com

Le résultat final

En combinant le diagnostic de la moyenne mobile avec le nombre de pivots, puis en affinant l'analyse avec une observation des modèles de bougies, un trader peut augmenter ses chances de réussir un trade en sa faveur. Rappelez-vous que le commerce est un métier, ce qui signifie qu’il s’agit à la fois d’art et de science et que la pratique est nécessaire pour développer la cohérence et la rentabilité. (Voir aussi: Modèles de chandelier avancés .)